2015 年 11 月

壹 信托产品摘要 贰 项目及交易对手介绍 叁 关于四川信托 Contents 简介目录

壹 信托产品摘要

交易结构 川信 - 蜀业资本集合资金信托计划 （总规模 2.98 亿元） 上海国业贸 易有限公司 合格投资者 实际控制人 高天国个人担保 上海国之杰连 带责任 增信保障措施： 1 ）上海国之杰 提供保证担保； 2 ）实际控制人 高天国个人提供 连带责任担保； 3 ）到期前 2 个 月进行资金归集。 流贷 收益分配 认购 偿还贷款

基本要素 项目名称川信 蜀业资本集合资金信托计划 交易对手上海国业贸易有限公司 资金投向向上海国业发放流动资金贷款 信托规模总规模 2.98 亿元，可分期发行 期限 1+1 年。每期发行的信托单位期限不低于 12 个月（可提前结束）。信托期限届满前 两个月，若融资方申请延期，经受托人审核同意后，本信托计划可延期一年。 还款来源营业收入及其它收入

预期收益及募集账户 注意：汇款时，请在备注或摘要栏里注明：汇款人名称（姓名）、汇款金额及认购产品名称。 投资者预期年化收益率表 认购金额（万元）预期收益率 100 （含） -300 万（不含） 8.5% 300 （含） 万（不含） 8.8% 1000 （含）以上 9.0% * 到期还本付息 募集账户

贰 项目及交易对手介绍

本项目增信保障措施具体如下： 保证担保 上海国之杰投资发展有限公司为上海国业贸易有限公司按照合 同约定偿还本金及利息提供保证担保； 连带责任担保 实际控制人高天国先生提供个人连带担保； 资金归集 各期信托计最终到期前 60 天归集当期本金的 5% ，各期信托计划 最终到期前 30 天归集当期本金的 10% ，信托期限届满一次性支付 本金及利息。

融资企业简介 上海国业贸易有限公司（以下简称 “ 上海国业 ” ）成立于 2005 年 12 月 1 日， 注册资本 万元，经营范围为金属材料、建筑材料、装潢材料、 汽车（除小轿车）及零配件、化工产品（除危险化学品、监控化学品、 烟花爆竹、民用爆炸物品、易制毒化学品）、五金交电、办公用品、 计算机软硬件（除计算机信息安全专用产品）、冶金炉料（除专控）、 矿产品（除专控）的销售，从事货物与技术的进出口业务。上海国业 的股东为上海国正投资管理有限公司（以下简称 “ 上海国正 ” ）。上海 国正为上海国业贸易有限公司唯一股东。除此之外，上海国正在法律 关系上体现出来的控股或参股企业还有上海谷元置业、上海凯盟投资、 上海益浩金服、上海国鹏投资、上海国之杰投资等，其中通过上海国 之杰投资间接持有恒丰银行、安信信托等金融机构的部分股权。

担保企业介绍 上海国之杰投资发展有限公司于 2001 年 7 月 27 日在上海杨浦注册成立， 公司主要经营房地产开发，物业管理，投资管理；服装生产，设计， 百货，五金交电，化工产品（除危险品），针纺织品，医疗器材，工 艺美术品，金属材料，普通机械，电器设备，建筑装潢材料，计算机 及配件，通讯器材及设备销售。注册资本 万元人民币。 截至 2013 年末，上海国之杰的营业利润为 3324 万元，净利润为 3.88 亿元。 与 “ 国之杰 ” 关联的有四大战略伙伴：一是上海联合产权交易所。它是 上海市人民政府批准设立的具有事业法人资格的综合性产权交易服务 机构，是集全社会的所有产权包括物权、债权、股权、知识产权等交 易服务为一体的综合性市场平台，是立足上海、服务全国、面向世界， 连接各类资本进退的专业化权益性资本市场。二是上海福卡经济预测 研究所。三是上海新世纪信息咨询有限公司 ( 集团 ) 。它是中国金融界最 大的信息咨询机构之一。前身为中国工商银行上海经济信息咨询公司。 四是海通证券股份有限公司。

担保方介绍

担保方持有的金融机构股权价 值分析 担保方上海国之杰主要持有两家金融机构股权，即恒丰银 行和安信信托，其股权结构如下： 1 、持股比例 上海国之杰实际持有恒丰银行股权比例 =4.75% 上海国之杰实际持有安信信托股权比例 =57% 2 、持股价值 上海国之杰实际持有恒丰银行股权价值 = 净资产 × 市净率 × 持股比例 = 亿元 ×1.10×4.75% =21.94 亿元 上海国之杰实际持有安信信托股权价值 = 总股数 × 收盘价 × 持股比例 = 亿股 ×16.75 元 / 股 ×57% = 亿元

担保人介绍 高天国为上海国之杰投资管理有限公司的实际控制人，为香港永久性 居民。 高天国，大学学历， 1988 年高毕业于重庆教育管理学院工业与民用建 筑专业； 1999 年 年 8 月就读于复旦大学经济管理学院 MBA 毕业； 具有建筑学、工程管理学、金融证券、企业管理等专业知识，曾主持 领导投资开发了上海、北京、昆明、成都、重庆等众多楼盘。 工作经历如下： 1969 年 年解放军基地工程兵战士、连长、副团长； 1983 年 年中建七局四公司经理、副局长； 1992 年 年香港创安集团公司董事长； 1994 年 年上海谷元房地产开发有限公司副董事长； 2001 年 年上海国之杰投资发展有限公司总裁； 2013 年至今上海凯盟投资发展有限公司法定代表人； 2012 年 - 至今上海国之杰投资发展有限公司法定代表人兼董事长；

项目结论 信托资金主要用于补充公司流动资金，交易结构 较为简单； 本信托计划的交易对手上海国业资产规模和利润 水平都偏低，故本信托计划到期顺利退出将主要 依赖保证人的保证担保； 本计划保证人管理能力和信用状况均良好、有较 强还款保障能力； 本计划无任何抵质押物，实质上属于信用贷款。 信托计划的退出主要依赖于上海国之杰及实际控 制人高天国为本信托计划提供的保证担保。

叁 关于四川信托

受托人简介 四川信托有限公司是在四川省信托投资公司、四川省建设信托投资公司经过 资产重组，吸收和兴证券股权、华西证券股权和川信大厦等资产，重新设立 的信托公司。自 2010 年 11 月重新开业至今，依托宏达集团（宏达股份 的母公司）的产业优势、中海信托（央企中海油集团的下属企业）的信托管 理经验，公司业务发展迅速，目前管理信托资产规模达 2800 亿元，在国内信 托行业有较高知名度。 刘沧龙 25 亿元 成都市锦江区人民南路 18 号川信红照壁大厦 法定代表人 注册资本 注册地址 公司网站

受托人简介

四川信托 真我博爱 做好自我，正大为先，服务客户，臻于至善。 以人为本，以客户为中心，为客户提供全方位优质服务。 四川信托 从心启程 做平凡人，怀非凡心，互动交流，从心开始。 服务源自内心，视客户为知心伙伴，我们与客户共成长。 四川信托 笃行致远 我们致力于远大理想，以矢志不渝之精神，锐意进取。 追求卓越，在金融市场的攀登中永远开拓，创新。

衷心感谢您对 “ 四川信托－蜀业资本集合资金信托计划 ” 的支持和关注，如 有任何疑问请致电我司工作人员。