金 融 学 第十一讲 金融机构体系

一、本章主要内容与结构安排 ★金融机构的产生与功能 ★金融机构体系的构成与发展 ★中国的金融机构体系

从金融学的内在联系把握金融机构理论 ——本章与各章的主要联结点 从金融学的内在联系把握金融机构理论 ——本章与各章的主要联结点 金融机构是与社会经济各部门联系最广泛的经济组织 金融机构是经营货币的专业机构 金融机构是信用活动中最重要的中介机构 金融机构是金融工具的主要提供者 金融机构是金融价格的主要决定力量 金融机构是金融市场上最主要的参与者 金融机构是存款货币的创造者 金融机构是货币政策的主要调节对象 金融机构是金融监管的重点对象，也是金融稳健发展的基本力量

二、本章需要掌握的重要名词术语 金融机构 政策性金融机构 区域性金融机构 “四行二局一库” 管理性金融机构 国际全融机构 商业性金融机构

三、需要重点把握和理解的几个问题 1.如何把握金融机构产生及存在的必要性？ ★金融机构的产生原因在于满足经济社会发展的客观需要 ▲商品生产和交换发展中的支付需求； ▲经济社会活动中的投融资需求； ▲风险转移与风险管理需求； ▲经济和金融活动的扩大对金融信息的需求

2.金融机构与一般经济组织有何异同? ●金融机构与一般经济组织的共性 ●金融机构特殊性的表现 ▲作为经济组织，二者都有特定经济目的和使命， 具备企业的基本要素 ●金融机构特殊性的表现 ▲经营对象与经营内容 ▲经营关系与活动原则 ▲经营风险及影响程度

3.如何理解金融机构在经济发展中的地位和 功能? 3.如何理解金融机构在经济发展中的地位和 功能? ●金融机构在经济发展中的地位 ▲资金活动的总枢纽 ▲金融产业的载体 ▲政府调节、管理经济活动的主要对象

3.如何理解金融机构的地位和功能? ●金融机构的主要功能 ●融资和提供金融服务是金融机构最基本的功能 ▲便利支付结算 ▲促进资金融通 ▲降低交易成本 ▲改善信息不对称 ▲转移与管理风险 ▲创造信用与存款货币 ●融资和提供金融服务是金融机构最基本的功能

4.现代各国金融体系的分类与一般构成？ ●国家金融机构体系：是指在一个主权国家或独立经济体里存在的各类相互关联的金融机构。 ★按不同的标准金融机构有多种分类 ★按IMF的统计分类，各国金融机构体系主要分为 存款类金融机构：是能够吸收存款并以存款作为营运资金主要来源的金融机构。主要包括：中央银行；商业银行；专业银行；信用合作社；财务公司；金融租赁公司 非存款类金融机构：是指不以吸收存款为主要资金来源的金融机构，也称其他金融性公司。主要包括：保险公司；信托投资公司；证券机构；金融资产管理公司；期货类机构；黄金投融资机构；专业融资公司；信用服务机构

5. 存款类和非存款类金融机构有何异同？ 共性：都是金融机构，都具备金融企业的基本特性，都不同于一般企业:①来自于资本高杠杆率和行业垄断的特殊利益; ②运营中的特殊风险（信用、经营、公信力、竞争）③经营管理中的特殊原则 个性：①吸收资金的方式不同;②业务种类不同;③业务经营中所处的地位不同;④在经济中发挥的具体职能不同。 关系：都是金融机构体系的重要组成部分，共同为经济社会提供全面完善的金融服务。

6.如何把握分业和混业两种经营体制？ 分业经营：对金融机构业务范围进行某种程度的分离管制 混业经营：允许各类金融机构业务范围有交叉，可以进行综合经营的金融制度 两种经营体制的层次划分 ▲金融业与非金融业之间 ▲金融业中银行、证券和保险等子行业间 ▲银行、证券和保险等各子行业的内部业务间

6.如何把握分业和混业两种经营体制？ 两种经营体制各有优缺点 关于两种经营体制的争论 ▲规模经济和范围经济优势的比较 ▲对金融机构稳健经营的影响 ▲混业经营是否会产生利益冲突 ▲加强竞争和提高效率方面的比较 ▲规模经济和范围经济优势的比较

7.现代金融机构体系的发展趋势？ 持续创新趋势 业务综合化发展趋势 兼并重组的发展趋势 经营全球化的发展趋势 表现在业务、组织形式、技术和经营管理等方面 业务综合化发展趋势 行业范围主要表现在混业经营趋势普遍 微观层面主要表现为金融机构的业务多元化 兼并重组的发展趋势 经营全球化的发展趋势

★关注不同机构各自的特点:建立时间与组成;在活动宗旨与业务、资金来源与运用等方面各有特色. 8.国际金融机构的构成与特点是什么? ★国际金融机构是在二战以后逐渐建立起来的,主要指各国政府或联合国建立的国际金融机构组织. ★国际金融机构的构成: ☆全球性:国际货币基金组织；世界银行集团；国际清算银行 ☆区域性:亚洲开发银行;非洲开发银行；泛美开发银行. ★国际金融机构的共性; ★关注不同机构各自的特点:建立时间与组成;在活动宗旨与业务、资金来源与运用等方面各有特色.

9.如何把握国际金融机构体系的作用? ●国际金融机构体系的作用主要体现在: ●不同的国际金融机构有各自的独到作用. 维持汇率稳定; 对金融业的国际业务活动进行规范、监督和协调; 调节国际收支不平衡和促进经济发展; 积极防范并解救国际金融危机; 积极就国际经济、金融领域中的重大事件进行磋商; 提供技术援助、人员培训和信息咨询等服务. ●不同的国际金融机构有各自的独到作用. ●国际金融机构体系作用存在一定的局限性.

10.新中国金融机构体系是如何演进的？ ●了解新中国金融机构体系建立的基础 ●了解新中国金融机构体系的建立与发展历程  1948-1953年：初步形成阶段。1948年12月1日中国人民银行的成立，标志着新中国金融体系的开始。  1953—1978年：“大一统”模式下的金融机构体系  1979—1983年9月：以四大专业银行为主体的金融机构体系  1983年9月—1993年：以四大专业银行为主体的银行体系占主导，非国有和非银行机构初步发展  1994年至今：多元化金融机构体系的形成与发展

11.我国大陆现行金融机构体系的构成？ ●我国大陆现行的是多元化的金融机构体系. ●目前的金融机构体系由两大部分组成：一是存款类金融机构，二是非存款类金融机构。以存款类金融机构为主体. ●目前的金融机构体系的管理是由中国人民银行、中国银行业监督管理委员会、中国证券监督管理委员会、中国保险监督管理委员会作为最高金融管理机构，对各类金融机构实行分业经营和分业监管.

12.怎样看待新中国金融机构的发展？ 理解新中国金融机构体系的建立基础与条件 理解社会经济体制与条件对金融机构体系演变的影响 理解改革开放对金融机构体系发展的客观要求 正确看待金融机构体系改革与发展中的问题 在改革开放进程中不断完善和发展

2003-2011年中资商业银行引进外资情况 数据来源：银监会历年年报

2004-2011年在华外资银行情况 注：含法人机构总行、分行、支行和附属机构，外国银行支行和分行 数据来源：银监会历年年报

2004-2011年在华外资银行资产情况 数据来源：银监会历年年报

2003-2011年外资银行资产负债情况 （亿元） 数据来源：银监会历年年报

2003-2011年金融机构资产总额（亿元） 数据来源：银监会历年年报

2011年底两类金融机构结构图 （万亿，%） 数据来源：银监会11年年报

中国金融机构体系的基本架构 管理性机构 商业性机构 政策性机构 中国人民银行、银监会、证监会、保监会 融资类 投资类 保障类 服务类 金融资产管理公司 政策性银行

2011年金融机构种类和数目 机构 家数 政策性银行 2 大型商业银行 7 股份制商业银行 12 城市商业银行 144 农村信用社 2265 农村商业银行 212 新型农村金融机构和邮政储蓄银行 692 农村合作银行 190 外资金融机构 40 金融资产管理公司 4 企业集团财务公司 127 信托公司 66 货币经纪公司 金融租赁公司 18 消费金融公司 汽车金融公司 14

金融机构的产生及其分类 金融机构的产生与功能 金融机构在经济发展中的地位与作用 金融机构的界定 金融机构的产生 金融机构的产生及其分类 金融机构的分类 金融机构的产生与功能 金融机构与一般经济组织的共性及区别 金融机构在经济中的地位 金融机构在经济发展中的地位与作用 金融机构的功能

现代国家金融机构体系的一般构成 金融机构体系的构成与发展 金融机构体系的经营体制及其演变 现代国家金融机构体系的发展趋势 存款类金融机构 现代国家金融机构体系的一般构成 非存款类金融机构 分业经营与分离银行制度 金融机构体系的构成与发展 金融机构体系的经营体制及其演变 混业经营与全能银行制度 经营体制对金融机构的影响及其争论 业务、组织、技术和管理创新 业务综合化 现代国家金融机构体系的发展趋势 注重兼并重组 经营国际化 国际金融机构的形成 全球性金融机构 国际金融机构体系的构成与作用 区域性的金融机构 国际金融机构的作用与局限性

旧中国金融机构体系的变迁 中国的金融机构体系 新中国成立后金融机构体系的建立与发展 大陆现行的金融机构体系 香港特别行政区的金融机构体系 新型金融机构体系初步形成 “大一统”金融机构体系确立 中国的金融机构体系 改革突破“大一统”金融机构体系初期 新中国成立后金融机构体系的建立与发展 多样化金融机构体系初具规模 建设和完善社会主义市场金融机构体系 以银行为主体的存款类金融机构 大陆现行的金融机构体系 非存款类金融机构 香港特别行政区的金融机构体系 澳门特别行政区的金融机构体系 台湾的金融机构体系

中国金融产业发展的基础 20世纪30年代以前：原始化、低层次与依附性 远在周朝就出现了从事货币信用业务的金融机构，如西周时期的泉府 唐朝以后，金融业逐渐发展起来，出现过多种金融机构，如专营银钱的邸店、质库等 明清时期具有高利贷性质的金融机构如典当行、钱庄、票号兴盛 第一家现代商业银行是1845年在广州和香港同时开业的英国丽如银行 第一家民族资本银行是1897年设立的中国通商银行

中国金融产业发展的基础 1927-1948年的金融产业发展：二元化 现代银行、外资银行与钱庄、票号并存 1947年全国官控银行2446家, 其中“四行二局一库”的存款总额高达54881亿元，占本国银行全部存款总额的91.7%;民营金融机构为1243家，其中银行为203家，其余1040家均为银号和钱庄，它们主要发放高利贷和从事金融投机，不具有现代金融机构的基本职能和作用 1948年8月，中国最发达的上海金融业资产总额中，145家本国银行的资产只占50%，12家外国大银行却占了36%，而在放款总额中外国银行的比例高达48%

管理性金融机构的发展概况 中国人民银行:机构2176个,人员13.5万人, 2012.8月资产总额285974.95 亿元; 中国银行业监督管理委员会(银监会):机构2074个，人员2.5万; 中国证券监督管理委员会(证监会):机构36个,人员2500; 中国保险业监督管理委员会(保监会):35个机构,人员2012位;

政策性金融机构的发展概况  政策性银行的发展概况 金融资产管理公司的发展概况 国家开发银行：机构38个，从业人员7626位；资产总额62522.56亿元，2008年起进行商业化改革; 中国进出口银行：机构18个，从业人员1053位；资产总额13651亿元; 中国农业发展银行：机构2158个，从业人员49294位；资产总额19534.67亿元。 金融资产管理公司的发展概况 中国华融、长城、东方、信达、人寿资产管理公司等，主要从事不良资产处置、投资银行和收购、委托业务

商业性金融机构的发展概况 ★中国现行商业性金融机构的概况 ☆非存款类金融机构; ☆存款类金融机构; ☆保障类金融机构; ☆信息咨询服务类机构;

融资类金融机构的发展概况 银行体系的发展概况 我国银行业金融机构共有法人机构3,800家，从业人员319.8万人，银行业金融机构资产总额113.3万亿元。 2011年中国工商银行拥有408,859名员工，通过16,648个境内机构、239个境外机构和遍布全球的1,669个代理行以及网上银行、电话银行和自助银行等分销渠道，向411万公司客户和2.82亿个人客户提供广泛的金融产品和服务。年末总资产154,768.68亿元，总负债145,190.45亿元，全球排名第3。2011年实现净利润2,084.45亿元，较上年增长25.6%，继续稳居全球最盈利银行地位；平均总资产回报率和加权平均权益回报率分别为1.44%和23.44%，处于全球银行业领先水平。 中国农业银行机构23624个，从业人员441144位；资产总额116,775.77亿元。 中国银行机构境内外机构共有11,058家，其中中国内地机构10,074家，香港澳门台湾及其他国家和地区机构984家。集团员工28万人；资产总额118300亿元。全球排名第9。 中国建设银行机构13384个，从业人员30余万；资产总额122,818.34亿圆，全球排名第6。 中国交通银行机构9761个，从业人员79122位，资产总额46,111.77亿元，全球排名第30。

融资类金融机构的发展概况 银行体系的发展概况 12家股份制商业银行，从业人员18万余.其中,邮政储蓄银行1家的从业人员116759位。资产总额183794亿元，负债总额173000亿元。 144家城市商业银行，从业人员150920位。资产总额99845亿元，其中贷款20695亿元；总负债93203亿元，其中存款33000亿元。所有者权益2668.72亿元。

融资类金融机构的发展概况 银行体系的发展概况 212家农村商业银行，190家农村合作银行，新建村镇银行635家。从业人员231896位。资产规模19323.79亿元；负债规模18137亿元；所有者权益1186.79亿元。 338家外资银行业金融机构，从业人员27812位。资产总额为13492.29亿元，负债总额11818.46亿元。 。

融资类金融机构的发展概况 非银行体系的发展概况 金融信托投资公司66家，从业人员8944位。固有资产1483.44亿元，负债总额163.24亿元，所有者权益1320.2亿元。管理信托财产30404.55亿元。 企业集团财务公司127家，合资与外资独资财务公司5家，从业人员7018位。资产总额15407亿元，负债总额13549亿元。 金融租赁公司18家，从业人员1483位。资产总额155亿元，负债总额123亿元，所有者权益32亿元。 汽车金融公司14家，从业人员3381位。2004年8月首家中外合资汽车金融公司——上海通用汽车金融有限公司挂牌营业。

融资类金融机构的发展概况 非银行体系的发展概况 金融资产管理公司5家，从业人员8113位 农村信用社2265家，从业人员533999位 城市信用社22家，从业人员7080位

非存款类金融机构的发展概况 证券公司101家，总资产19665亿元，管理客户资本16万亿 证券交易所2家 证券登记结算公司1家 基金管理公司63家（基金704只）管理资产30568亿元

保障类金融机构的发展概况 ★截至2011 年底，全国共有保险专业中介机构2550 家，兼业代理机构189877 家，营销员3297786 人 财产保险公司47家 人身保险公司56家 再保险公司9家 保险集团8家 保险资产管理公司10家 保险经纪公司350家

保障类金融机构的发展概况 保险代理公司1822家 保险公估公司273家 外资与合资保险公司48家 兼业保险代理机构136634家 全国社会保障基金管理机构1家

信息咨询服务类金融机构的发展概况 证券评级机构2家 证券投资咨询公司84家 资信评估机构6家

2012年8月中国人民银行资产负债表 单位：亿元 资 产 负 债 报表项目 金额 国外资产 240055.72 储备货币 228487.35 资 产 负 债 报表项目 金额 国外资产 240055.72 储备货币 228487.35 外汇 235276.63 货币发行 55069.10 货币黄金 669.84 其他存款性公司存款 173418.25 其他国外资产 4109.25 不计入储备货币的金融性公司存款 1279.18 对政府债权 15313.69 发行债券 17811.73 其中：中央政府 国外负债 1028.26 对其他存款性公司债权 14336.45 政府存款 31177.96 对其他金融性公司债权 10240.67 自有资金 219.75 对非金融性公司债权 24.99 其他负债 5970.72 其他资产 6003.44 总资产 285974.95 总负债

中国银行业监督管理委员会

中国证券监督管理委员会

国家开发银行

中国进出口银行

中国农业发展银行

中国工商银行总行

中国建设银行总行

中国农业银行

中国银行总行

交通银行总行

★金融机构：是从事金融活动的企业组织，它通常以一定量的自有资金为营运资本，通过吸收存款、发行各种证券、接受他人的财产委托等形式形成资金来源，而后通过贷款、投资等形式运营资金，并且在向社会提供各种金融产品和金融服务的过程中取得收益。 ▲金融机构的产生与发展内生于实体经济活动的需要

按金融机构能否吸收存款分 ★存款类金融机构：以吸收存款作为资金主要来源，以发放贷款为主要的资金运用方式，以办理转账结算为主要中间业务，参与存款货币创造的金融机构，也称银行类金融机构。 ★非存款类金融机构：以发行金融工具或签订契约等方式获得资金，通过特定的方式运营这些资金，也称非银行类金融机构。

按金融机构的职能作用分 ★管理性金融机构：具有金融管理和调节职能的金融机构，主要是中央银行或金融监管当局。 ★营业性金融机构：从事商业性或政策性金融业务，不具有管理职能的金融机构，包括一般的商业性金融机构和政策性金融机构。

按金融机构的业务性质分 ★商业性金融机构：以追求经营利润为目标，是自主经营、自负盈亏、自求平衡、自我发展的金融企业。 ★政策性金融机构：大多是政府出资或以政府资本为主设立的，由政府依法赋予其特殊的职能，不以营利为目的，其业务经营的目标主要是贯彻落实政府经济政策。

★国内金融机构：业务活动在一国范围内进行的所有金融机构。 按金融机构业务活动的地理范围分 ★国内金融机构：业务活动在一国范围内进行的所有金融机构。 ★国际金融机构：业务活动跨越不同国家和地区的所有金融机构，包括全球性和区域性两种类型。 ▲国际金融机构依据业务性质的不同也可以分为商业性和政策性两种：前者指跨国银行、多国银行，后者则是指政府间的国际金融机构。