第三章 负债业务的经营管理

资产负债简表 资产 负债和股东权益 现金 存放同业 投资性证券 各类贷款 减：呆账准备 固定资产 其他资产 负债： 各类存款 短期借款 债务资本 股东权益： 普通股股本 优先股股本 资本盈余 留存收益 总资产总计 负债和股东权益总计

第三章 负债业务的经营管理 第一节: 银行负债的作用和构成 第二节: 商业银行的存款业务 第三节: 银行存款的经营管理 第三章 负债业务的经营管理 第一节: 银行负债的作用和构成 第二节: 商业银行的存款业务 第三节: 银行存款的经营管理 第四节: 短期借款的经营管理 第五节: 商业银行的长期借款

第一节 银行负债的作用和构成 一、商业银行负债的概念 二、银行负债的作用 三、银行负债的构成

一、商业银行负债的概念 银行负债是银行最主要的资金来源，是银行 在经营活动中尚未偿还的经济义务。 广义负债指除银行自有资本以外的一切资金 来源，包括资本票据和长期债务资本等二级 资本的内容。 狭义负债主要指银行存款、借款等一切非资 本性的债务。

二、银行负债的作用 是商业银行吸收资金的主要来源 是保持银行流动性的手段 是社会经济发展的强大推动力 构成社会流通中的货币量 银行同社会各界联系的主要渠道

三、银行负债的构成 活期存款 1、存款性资金来源 定期存款 储蓄存款 同业拆借 2、非存款性的 向中央银行贴现借款 资金来源 证券回购 1、存款性资金来源 定期存款 储蓄存款 同业拆借 2、非存款性的 向中央银行贴现借款 资金来源 证券回购 国际金融市场上融资 发行中长期债券

第二节 商业银行的存款业务 一、传统的存款业务 活期存款 定期存款 储蓄存款 第二节 商业银行的存款业务 一、传统的存款业务 活期存款 定期存款 储蓄存款 美：存款者不必按照存款契约的要求，而是按照存款机构所要求的任何时间，在实际提取日前7天以上的时间提出书面申请提款的一种账户 中：居民个人存款 （活期和定期）

金融机构人民币信贷资金来源 (年底余额)单位：亿元 项 目 2007 2008 资金来源合计 454268 538406 各项存款 389371 466203 企业存款 138674 157632 财政存款 17632 18040 机关团体存款 19033 21963 城乡储蓄存款 172534 217885 农业存款 9283 10075 委托及信托类存款 3156 3733 其他类存款 29059 36875 金融债券 11505 20852 对国际金融机构负债 947 733 流通中现金 30334 34219 其他 22110 16398

二、存款工具创新 存款工具创新的原则 代表性的存款创新工具（支票、利率、准备金） 规范性原则 效益性原则 连续性原则 社会性原则 可转让支付凭证账户（NOWs）、超级可转让支付凭证账户（Super NOWs）、货币市场存款账户(MMC)、可转让定期存单(CDs)、自动转账服务账户(ATS)、协定账户（AA）、联立定期储蓄、指数存款证等

第三节 银行存款的经营管理 一、积极经营与提高银行存款稳定性的策略 银行主动负债的积极经营策略 提高存款稳定性的策略

就存款波动程度而言，银行存款可划分为三大类： 1）易变性存款 2）准变性存款，主要指定活两便存款、通知存款等。这类存款即不能随时提现和转账，又没有支取约定期限的制约。其稳定性介于定、活之间。 3）稳定性存款 稳定性存款（Stable Deposit）是“易变性存款”的对称，指商业银行在一定时期内不会被提取的存款。稳定性存款是商业银行可以长期利用的资金，银行不必为随时应付存款人的提取而保持充足的存款周转金。

二、存款成本管理 存款成本构成 利息成本：以货币形式直接支付给存款者的报酬。 营业成本：也称为其他成本或服务成本，指除利息以外的其他所有开支，包括柜台和外勤人员的工资、广告宣传费、折旧摊提费、办公费以及为存户提供其他服务的费用等。

可用资金成本 是指银行可以实际用于贷款和投资的资金，它是银行总的资金来源扣除应交存的法定存款准备金和必要的储备金后的余额，即扣除库存现金、在中央银行存款、在关联行或往来行的存款及其他现金项目之后的资金。

相关成本 相关成本是指与增加存款有关，但未包括在以上几种成本之中的支出 1）风险成本 2）连锁反应成本 指因存款增加引起银行风险增加而必须付出的代价 2）连锁反应成本 指银行因对新吸收存款增加的服务和利息支出，而引起对原有存款增加的开支。

加权平均成本 边际存款成本 边际可用资金成本率？ 加权边际成本率？

例 某银行准备以NOWS支持资产扩充，这些资金的利息成本为5%，其他开支为2%，新增资金的24%用于非盈利资产。计算银行的边际成本率和可用资金成本率：

类别 增加额（1） 可用资金比率（%）（2） 可用资金额 （3）=（1）×（2） 成本率（%） 总成本 （5）=（1）×（4） 活期存款 3 78 2.34 6 0.18 货币市场存款 94 5.64 8 0.48 定期存单 2 1.88 10 0.20 其他定期存款 4 3.76 7.8 0.312 资本 1 97 0.97 25 0.25 总计 16 14.59 1.422

根据上表中的数字可以计算出该银行新增资金的 平均成本率为：1.422/16=8.89% 而可用资金的边际成本率为：1.422/14.59=9.75% 如果新增资产能够获得高于9.75%的收益率，则 新增资金的结构是可取的 否则必须放弃资产的扩张或改变资金的成本结构

商业银行各类成本分析方法适用范围比较 ★单一资金的边际成本分析法可以帮助银行决 定选择哪一种资金来源更合适； ★加权平均边际成本分析法则能够为银行提供 盈利资产定价的有用信息。 ★因此，银行资金成本分析过程不应该是单一 的，而是多种成本分析法的综合。

请计算银行可用的加权平均资金成本率、加权平均可用 资金成本率？ 单位：万元 活期存款 定期与储蓄存款 货币市场借款 股本 资本 筹资数量 600 400 200 利息和非利息成本率 8% 10% 20% 储备要求比例 6% 2% 请计算银行可用的加权平均资金成本率、加权平均可用 资金成本率？

☆边际成本率 假设若对存款人提供7%的利率，则银行可吸收2500万美元新存款，如果提供7.5%的利率，则可筹集5000万美元资金，银行边际成本率是多少？ 银行从7%提高到7.5%，则总成本变动额=5000万 7.5% -2500万 7%=200万 边际成本率=200万 / （5000 -2500）=8%

〄银行投融资决策 某银行通过7%的存款利率吸引了25万元新存款。银行估计，如果提供7.5%的利率，可筹集资金50万元；提供8%的利率，可筹集资金75万元；提供8.5%的利率，可筹集资金100万元；提供9%的利率，可筹集资金125万元。如果银行投资资产的收益率为10%。由于贷款利率不随贷款量的增加而增加，因此贷款利率就是贷款的边际利率。当存款为多少时，银行可获得最大的利润？

该方法有助于银行经理合理确定存款利率，决定存款规模可以扩大到什么程度，并作为贷款定价基础。 利率（%） 存款量 利息 成本 边际 新增 资金 边际成本率（%） 边际收益率（%） 利润额 （万元） 7.0 25 1 . 75 7 10 0 . 75 7 .5 50 3 . 75 2 . 00 8 1 . 25 8 .0 75 6 . 00 2 . 25 9 1 . 5 8 . 5 100 8 . 50 2 . 5 9 . 0 125 11 . 25 2 . 75 11

存款成本控制 存款结构和成本选择（期限、各类、成本结构） 存款总量和成本控制（存款是否越多越好？存款与成本组合） 可用资金的历史平均成本和边际成本分析（盈亏平衡点）

三、银行存款的营销和定价 金融市场的营销，是指把可盈利的银行服务 引导到经选择的客户方面的经营管理活动。 存款工具营销 存款工具定价方法 研究确定客户的金融需求 根据研究成果规划新的服务或改善原有服务 定价和促销 存款工具定价方法

存款增长是银行扩张的基础，存款的定价是商业银行吸收存款的成本，因此，银行必须在增长和盈利作出选择。 银行存款定价与经营目标的关系 银行存贷款利差的变动 存款价格变动 银行的净利润与银行存贷款增长 客户对存款数量与组合的决定 银行存款量与构成

存款的定价的方法 商业银行存款定价的方法 （1） 成本加利润存款定价法 （2） 存款的边际成本定价法 为不同的客户制定不同的价格 （3）存款的其他 定价方法 根据客户与银行的关系定价

四、存款规模控制 （宏观）存款总额的适度性的指标为： （微观）盈利性评价、筹资多元化 存款总额同国内生产总值之比 企业存款总额同企业销售总额或流动资金占用总额之比 居民存款总额和居民收入总额之比等 （微观）盈利性评价、筹资多元化

第四节 短期借款的经营管理 一、短期借款的特征和意义 主要特征 意义 对时间和金额上的流动性需要明确 对流动性的需要相对集中 第四节 短期借款的经营管理 一、短期借款的特征和意义 主要特征 对时间和金额上的流动性需要明确 对流动性的需要相对集中 面临较高的利率风险 主要用于短期头寸不足的需要 意义 提供了绝大多数非存款资金来源 满足银行周转金需要的重要手段 提高了商业银行的资金管理效率 扩大银行的经营规模、加强外部的联系和往来

二、短期借款的主要渠道 同业借款 向中央银行借款 转贴现 回购协议 欧洲货币市场借款 大面额存单 其他：转贴现和转抵押、结算在途资金的占用、从国际金融市场借款等

同业拆借程序（1）  资金拆借发生时： 弥补准备金头寸不足 贷款或投资 33

同业拆借程序（2）  拆借资金到期时： 34

证券回购的程序  银行出售债券：    银行购回债券： 35

三、短期借款的经营策略和管理重点 经营策略 管理重点 时机选择、规模控制、结构确定 主动把握借款期限和金额 尽量把借款到期时间和金额与存款的增长规律相协调 将借款对象和金额分散化 正确统计借款到期的时机和金额

第五节 商业银行的长期借款 一、商业银行长期借款的意义 （一）金融债券不同于存款的特点： 筹资的目的不同 筹资的机制不同 筹资的效率不同 第五节 商业银行的长期借款 一、商业银行长期借款的意义 （一）金融债券不同于存款的特点： 筹资的目的不同 筹资的机制不同 筹资的效率不同 吸收资金的稳定性不同 资金流动性不同

二、金融债券的主要种类 一般性金融债券 资本性金融债券 国际金融债券 担保债券和信用债券、固定利率债券和浮动利率债券等 次级债、混合债、可转债、可分离债 国际金融债券 外国金融债券、欧洲金融债券、平行金融债券

三、金融债券发行的经营管理 发行申报 发行机构和信用评定 发行数额和运用范围 发行价格和发行费用 金融债券的经营要点