异常交易监管等监察业务培训 大连商品交易所 监察部 2018年4月.

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1 异常交易监管等监察业务培训 大连商品交易所 监察部 2018年4月

2 01 02 02 02 03 异常交易相关规则修改 境内、境外客户统一监管标准，遵守中国法律法规和交易所制度 强行平仓相关规则修改
主要介绍三方面的内容 01 异常交易相关规则修改 境内、境外客户统一监管标准，遵守中国法律法规和交易所制度 02 02 强行平仓相关规则修改 境内、境外客户统一监管标准，遵守中国法律法规和交易所制度 02 03 大户报告和套利电子化

3 1 异常交易管理相关规则修改 Part

4 《<大连商品交易所异常交易管理办法（试行）>有关监管标准及处理程序》
（一）修改主要内容 《<大连商品交易所异常交易管理办法（试行）>有关监管标准及处理程序》 明确实际控制关系账户的自成交、频繁报撤单、大额报撤单等异常交易行为合并计算。其中，实际控制关系账户的自成交既包括组内账户自己和自己的成交，也包括组内账户之间的相互成交。 明确实际控制关系账户出现自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为的处理流程。完全由客户构成的实际控制关系账户出现自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为达到交易所处理标准的，按照客户达标处理流程处理；包含非期货公司会员的实际控制关系账户出现自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为达到交易所处理标准的，交易所对该实际控制关系账户按处理非期货公司会员达标处理流程处理。 明确同一期货合约衍生出的所有期权合约为一个期权合约系列。 《关于实际控制关系账户投机持仓合并计算相关规则的通知》 删除实际控制关系账户套期保值持仓不合并计算。实际控制关系账户的套期保值持仓合并计算。

5 Q&A （二）会员客户咨询的主要问题 1、实际控制关系账户组内客户之间的成交算不算自成交行为？
算。如某实际控制关系账户组有A、B两个客户，某一合约A客户自成交2次，B客 户自成交2次，A和B之间成交1次，该组实际控制关系账户该合约自成交达标。 2、期权系列如何算？例如，豆粕1805期货合约衍生出的所有合约为一个系列。 3、同一客户同一交易日在某一期货合约自成交达标,并且在某一期权合约自成交也达到交易所处理标准,计几次达标? 答: 期货和期权各计1次。 4、同一客户同一交易日在多个期货合约自成交达标,计几次达标? 答: 计1次 5、套利交易产生的异常交易行为是否豁免监管措施? 根据《关于停止适用《<大连商品交易所异常交易管理办法（试行）>有关监管标准及处理程序》个别条款的通知》（大商所发〔2016〕110号），自2016年4月25日交易时起停止适用 “由于套利交易所产生的自成交行为、频繁报撤单行为、大额报撤单行为不作为异常交易行为”的规定。截至目前，该通知仍然适用，因此除了套利交易指令外，其他套利交易产生的自成交行为、频繁报撤单行为、大额报撤单行为作为异常交易行为。 Q&A

6 Q&A （二）会员客户咨询的主要问题（续）
6、包含非期货公司会员的实际控制关系账户出现自成交、频繁报撤单、 大额报撤单行为达到交易所处理标准的，交易所对该实际控制关系账户 怎么处理？ 答：第一次出现自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为达到交易所处理标准的，交 易所对该非期货公司会员的指定联系人进行电话提示；第二次出现的，交易所约 见该非期货公司会员高级管理人员谈话；第三次出现的，交易所对该实际控制关 系账户组内所有帐户采取限制开仓的监管措施，限制开仓的时间不低于3个月。 7、异常交易是否清零 ？ 截至目前，我所异常交易达标次数达到3次后，再次发生该类别异常交易行为计第1次，且每年度清零。 《<大连商品交易所异常交易管理办法（试行）>有关监管标准及处理程序》核心变化为增加了实际控制关系账户异常交易行为合并计算，异常交易行为其他方面的监管要求与此前一致。

7 2 强行平仓相关规则修改 Part

8 20：55 （一）修改主要内容 对强行平仓时间相关规定进行了修改，包括： 《大连商品交易所期权交易管理办法》；
《大连商品交易所套期保值管理办法》； 《大连商品交易所套利交易管理办法》； 《大连商品交易所风险管理办法》； 《<大连商品交易所异常交易管理办法（试行）>有关监管标准及处理程序》； 原判断资金是否小于0的时间，在此前会员可自平 新的判断资金是否小于0时间 20：55 13：30 10：30 新的交易所强平时间 夜盘的品种交易开始 原强平时间，会员未执行完毕，此时由交易所强行平仓 10：15 13：00

9 （二）修改主要原因 一是给市场更充足时间处理资金和持仓。 二是铁矿石国际化落地后便利境外投资者。

10 3 大户报告和套利申请电子化 Part

11 （一）大户报告电子化申报 一、申报页面位于会员服务系统-大户报告申报模块—大户报告表

12 （一）大户报告电子化申报 二、填入需要申报的客户号，选择合约代码后，系统会自动读取客户的持仓，会员填写星号标准相关内容，为必填项。持仓属性一项，只要客户有套保属性持仓则选套保

13 （一）大户报告电子化申报 三、其他有关事项 如果需要修改或者删除，请选择大户报告申报模块—大户报告管理
收到大户报告次日下午三点前必须完成头一天信息申报/修改， 否则无法补申报或者修改 大户报告是有开户就会收到，客户无成交持仓的会员收到的，资金超过1万的需要申报，其他无需申报 客户名称信息隐藏，持仓读取的是在申报会员处的持仓 原大户报告邮箱4月20日起停止接收大户报告

14 （二）套利申请电子化 一、申请页面位于会员服务系统-套利额度管理模块-期货套利增加额度申请 录入要申请的客户号，选择套利策略（跨期或跨品种）

15 （二）套利申请电子化 二、进入如下页面，输入客户、会员联系人和联系方式，以及客户需要的额度（限仓倍数）

16 （二）套利申请电子化 三、在套利额度管理模块-期货套利增加额度审批查询页面查询交易所审批状态
请注意这个只是查询看交易所有没有处理相关申请，非查询审批额度

17 （二）套利申请电子化 四、客户的套利额度在客户套利持仓豁免倍数查询模块进行查询

18 （二）套利申请电子化 五、申请删除额度在客期货套利增加额度删除申请模块，输入客户号，选择相应记录

19 （二）套利申请电子化 五、删除额度在审批结果查询

20 Q&A （三）会员客户咨询的主要问题 关于大户报告电子化申报后市场咨询的主要问题： 1、截至目前，我所大户报告无客户签字要求。
2、关于开户材料和当日结算单据，如交易所需要会员提供将另行通知，若无额外通知将无须提交交易所。 3、建仓日期，可以填客户首次建仓的时间，也可以填客户建仓规模较大的时间，因为该项目前是必填项，如果客户在该期货公司无持仓，该项可填收到大户报告的日期（我所之后将进一步修改相关系统）。

21 大户报告管理、限仓管理、保证金和涨跌停板管理、强行平仓和强制减仓管理：
（四）监察业务联系方式 实际控制关系账户管理：王欢、何海洋 、 程序化交易管理：刘京依、许文轩 、 异常交易管理：曲守林、王聪  、 大户报告管理、限仓管理、保证金和涨跌停板管理、强行平仓和强制减仓管理： 王娟、郭旭阳  、 套期保值和套利管理： 金龙     韩琬奇  

22 谢 谢！ 大连商品交易所 监察部 2018年4月