第四章 投资 主讲 邓福贤

先看看本章 学习目的与要求 通过本章的学习 1.重点了解长短期投资的划分依据； 2.重点掌握交易性金融资产、可供出售金融资产购买及处置的核算； 3.重点掌握长期股权投资的成本法与权益法的核算原则及其区别； 4.掌握长期股权投资的成本法与权益法的相互转换； 5.持有至到期投资的溢、折价摊销的核算。

重点 再看看本章 学习重点与难点 难点 持有至到期投资摊余成本的计算、长期股权投资的成本法和权益法核算。 交易性金融资产、持有至到期投资、可供出售金融资产、长期股权投资等初始计量和后续计量、取得、持有期间、处置核算，以及除交易性金融资产外期末计量的核算 难点 持有至到期投资摊余成本的计算、长期股权投资的成本法和权益法核算。

第一节 投资概述 第二节 交易性金融资产及可出售金融资产 第三节 长期股权投资的核算 第四节 持有至到期日债权投资 最后看看本章 教学章节安排 第一节 投资概述 第二节 交易性金融资产及可出售金融资产 第三节 长期股权投资的核算 第四节 持有至到期日债权投资 第五节 投资在报表中的列报及披露

第一节 投资概述 一、投资概述 二、投资的分类 三、投资核算的主要内容

一、投资概述 投资 特征 投资是“指企业为通过分配来增加财富，或为谋求其他利益而将资产让渡给其他单位所获得的另一项资产”。 1．投资是让渡企业已有的资产，如现金、原材料、固定资产、无形资产等，换取的另一项资产。 2．投资是一种特殊的资产，实质上是以股票和债券或股权证明等为表现形式的股权或债权。 3．投资带来的收益的实现与被投资单位的收益能力及分配政策密切相关，有一定的风险性。

二、投资的分类 金融资产 长期股权投资 按照投资的内容划分: 1.交易性金融资产 2.可供出售金融资产 3.持有至到期日的投资 持有的目的是为了近期内出售和回购 1.交易性金融资产 金融资产 初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产。 2.可供出售金融资产 有固定或可确定金额和固定期限，且明确打算持有至到期日的非衍生金融资产。 3.持有至到期日的投资 分为四种类型：控制；共同控制；重大影响；无共同控制、无重大影响； 长期股权投资

三、投资核算的主要内容 1、投资的计价 2、投资损益的确认 3、科目设置 （1）交易性金融资产 （2）可出售金融资产 包括投资成本的确定和投资账面价值的调整，以及期末报表列报等等； 1、投资的计价 包括投资损益的入账以及期末利润表中的列报。 2、投资损益的确认 3、科目设置 （1）交易性金融资产 （2）可出售金融资产 （3）公允价值变动损益 （4）长期股权投资 （5）持有至到期投资 （6）持有至到期投资减值 （7）资本公积 （8）长期股权投资减值准备 （9）应收股利 （10）应收利息 （11）投资收益

第二节 交易性金融资产及可出售金融资产 一、金融资产 二、交易性金融资产 三、可供出售金融资产

一、金融资产 金融资产包括： （1） 现金； （2）持有的其他单位的权益工具； （3）从其他单位收取现金或其他金融资产的合同权利； （4）在潜在有利条件下，与其他单位交换金融资产或金融负债的合同权利； （5）将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的非衍生工具的合同权利，企业根据该合同将收到非固定数量的自身权益工具；

一、金融资产 应当注意 1. 企业放弃金融资产所获得的经济利益可能是非现金金融资产。 2．永续债务工具通常赋予持有人一种合同权利，即在无权收回本金的情况下，或是在有权收回本金但其条款使得收回不大可能或在极其遥远的未来情况下，按固定的日期在未来无限期收取利息的权利，则该金融工具的持有人拥有一项金融资产。 3．存货、固定资产、无形资产等都不是金融资产。类似的，预付账款也不属于金融资产。

二、交易性金融资产 (一) 交易性金融资产的确认 （二）交易性金融资产的初始计量 （三）交易性金融资产的后续计量

(一) 交易性金融资产的确认 交易性金融资产应满足下列条件之一： 1．取得该金融资产或承担该金融负债的目的，主要是为了近期内出售。 2．属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利方式对该组合进行管理。 3．除以下情形以外的衍生工具： （l）被指定为有效套期工具的衍生工具。 （2）属于财务担保合同的衍生工具。 （3）与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生工具。

（二）交易性金融资产的初始计量 借：交易性金融资产 投资收益 发生的相关税费 贷：银行存款 支付的全部款项 企业取得交易性金融资产时： 按确认的初始成本（支付的价款扣除相关税费） 借：交易性金融资产 投资收益 发生的相关税费 贷：银行存款 支付的全部款项

（二）交易性金融资产的初始计量 【例5－1】2007年 1月 1日，某上市公司购入一批债券，作为交易性金融资产进行核算和管理，实际支付价款200 000元，另支付相关交易费用4 000元，均以银行存款支付。假定不考虑其他因素，某上市公司的会计处理如下： 借：交易性金融资产-成本 200 000 投资收益 4 000 贷：银行存款 204 000

（三）交易性金融资产的后续计量 1、在持有期间收到宣告发放的现金股利或债券利息 借：银行存款 贷：投资收益 如属于取得交易性金融资产支付价款中包含的已宣告发放的现金股利或债券利息， 贷：交易性金融资产（成本） 2、资产负债表日，交易性金融资产的公允价值高于其账面余额的差额， 借：交易性金融资产--公允价值变动 贷：公允价值变动损益 反之，做相反的会计分录。

（三）交易性金融资产的后续计量 3、企业出售交易性金融资产时，应按实际收到的金额， 借 : 银行存款 / 存放中央银行款项 ， 按该项交易性金融资产的成本， 贷 :交易性金融资产 按该项交易性金融资产的公允价值变动， 贷 /借: 交易性金融资产（公允价值变动） 按其差额 贷 /借: 投资收益 同时，按该项交易性金融资产的公允价值变动， 借/贷 :公允价值变动损益 贷/借 :投资收益

（三）交易性金融资产的后续计量 借：交易性金融资产 295 000 应收股利 5 000 投资收益 4 000 贷：银行存款 304 000 【例5－2】2007年 1月 1日，乙上市公司购入一批股票，作为交易性金融资产进行核算和管理，实际支付价款300 000元，含已宣告发放的股利0.5万元，另支付相关交易费用4 000元，均以银行存款支付。4 月18日收到该股票股利。假定不考虑其他因素，乙上市公司的会计处理如下： 借：交易性金融资产 295 000 应收股利 5 000 投资收益 4 000 贷：银行存款 304 000 借：银行存款 5 000 贷：应收股利 5 000

三、可供出售金融资产 (一)可供出售金融资产的确认与计量 （二）可供出售金融资产的核算 （三）可供出售金融资产减值损失的 确认和计量

(一)可供出售金融资产的确认与计量 定义 是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以及除下列各类资产以外的金融资产：贷款和应收款项；持有至到期投资；以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。通常情况下，可供出售金融资产的公允价值能够可靠地计量。 初始确认的交易性金融资产，应当按照公允价值计量放弃或收到对价的公允价值。如果有客观证据表明相同金融资产的公开交易价格更公允，或采用仅考虑公开市场参数的估值技术确定的结果更公允，应当采用更公允的交易价格或估值结果确定公允价值，并在附注中对此作出详细说明。

借:可供出售金融资产 （二）可供出售金融资产的核算 贷:银行存款 贷:投资收益 贷:应收股利 1.企业取得的可供出售金融资产， 2.持有期间的利息收入或股利收入 借:银行存款 贷:投资收益 对于收到的属于取得可供出售金融资产支付价款中包含的已宣告发放的债券利息或现金股利 贷:应收股利

（二）可供出售金融资产的核算 借:可供出售金融资产 贷:资本公积——其他资本公积 公允价值低于其账面余额的差额， 3.可供出售金融资产公允价值变动 借:可供出售金融资产 贷:资本公积——其他资本公积 公允价值低于其账面余额的差额， 做相反的会计分录。

借：资产减值损失 贷：可供出售金融资产（减值准备） 借：资本公积——其他资本公积 贷：资产减值损失 （三）可供出售金融资产减值损失的确认和计量 1、可供出售金融资产发生减值的， 借：资产减值损失 贷：可供出售金融资产（减值准备） 同时，按应转出的累计损失 借：资本公积——其他资本公积 贷：资产减值损失

（三）可供出售金融资产减值损失的确认和计量 【例5一3】2007年6月30日，某上市公司持有的某可供出售金融资产-成本为60 000元，公允价值变动为5 000元（贷方）。年末经测试，期末可收回金额为48 000元。假定不考虑其他因素，某上市公司的会计处理如下： 借：资产减值损失 7 000 贷：可供出售金融资产-公允价值变动 7 000 同时，按应转出的累计损失 借：资产减值损失 5 000 贷：资本公积——其他资本公积 5 000

借：可供出售金融资产 借：资产减值损失 （三）可供出售金融资产减值损失的确认和计量 2. 可供出售金融资产减值损失的转回 贷：资产减值损失 同时，按应转出的累计损失 借：资产减值损失 贷：资本公积——其他资本公积

第三节 长期股权投资的核算 五、成本法与权益法的结转 一、长期股权投资概述 二、长期股权投资取得的核算 三、长期股权投资核算的成本法 四、长期股权投资核算的权益法 五、成本法与权益法的结转 六、长期股权投资处置的会计处理 七、长期股权投资减值

一、长期股权投资概述 ㈠ 概念 是指企业投出的期限在1年以上（不含1年）的各种股权性质的投资，包括购入的股票和其他股权投资等。 ㈡内容 一是企业持有的对子公司、联营企业及合营企业的投资； 二是对被投资单位不具有共同控制或重大影响、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益性投资。

一、长期股权投资概述 长期股权投资采用成本法核算，不要求企业在期末对其在被投资单位所拥有权益的变化予以反映； 成本法 权益法 ①投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资； ②对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃的市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资； 成本法 权益法 对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法来核算。

一、长期股权投资概述 被投资方 采用的核算方法 投资方和被投方之间的关系 持股比例 子公司 成本法 控制 大于50% 联营企业 权益法 重大影响 20%或以上至50%（含50%） 合营企业 共同控制 两方或多方对被投资方持股 非共同控制和重大影响，且在活跃市场没有报价 20%以下

二、长期股权投资取得的核算 (一)以现金购入长期股权投资 (二)以发行权益性证券取得的长期股权投资 (三)接受投资者投入取得的长期股权投资 (四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资 (五)通过债务重组取得的长期股权投资 (六)通过企业合并取得的长期股权投资

(一)以现金购入长期股权投资 借： 长期股权投资——投资成本 应收股利 贷：银行存款 按照实际支付的购买价款与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出作为初始投资成本。企业取得长期股权投资，实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润，作为应收项目处理，不构成取得长期股权投资的成本。 借： 长期股权投资——投资成本 应收股利 贷：银行存款

(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资 按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。在这一过程中，与发行权益性证券有关的税费及其他直接相关费用，应当冲减“资本公积”科目。 借：长期股权投资——投资成本 贷：股本 资本公积 借：资本公积 贷：银行存款

(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资 【例5一4】2007年3月13日，某公司与甲公司达成合并协议，约定某公司以增发的权益性证券作为对价向甲公司投资。当日，某公司权益性证券增发成功，共增发普通股股票100万股，每股面值1元，实际发生价格1.5元，支付相关税费为20 000元。某公司的会计处理如下： 借：长期股权投资——投资成本 1 500 000 贷：股本 1 000 000 资本公积 500 000 借：资本公积 20 000 贷：银行存款 20 000

按照投资合同或协议约定的价值作为初始 投资成本，合同或协议约定不公平的除外。 (三)接受投资者投入取得的长期股权投资 按照投资合同或协议约定的价值作为初始 投资成本，合同或协议约定不公平的除外。 借：长期股权投资——投资成本 贷：实收资本 银行存款 资本公积

(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资 按是否具有商业性质，分为 : （1）具有商业性质 借：长期股权投资 银行存款 贷：主营业务收入 应交税费—应交增值税（销项税额） 借：主营业务成本 贷：库存商品 （2）不具有商业性质 借：长期股权投资 累计摊销 无形资产减值准备 贷：无形资产 银行存款

(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资 【例5一5】甲股份有限公司决定以库存商品交换乙股份有限公司持有的长期股权投资。库存商品的账面余额为600 000元，公允价值为700 000元，计税价格为800 000元，适用的增值税税率为17％，甲公司收到补价为40 000元；甲股份有限公司没有为库存商品计提存货跌价准备；假设该交易具有商业性质，公允价值能可靠计量，整个交易过程中没有发生除增值税以外的其它相关税费。甲股份有限公司的账务处理如下； 借：长期股权投资 796 000 银行存款 40 000 贷：主营业务收入 700 000 应交税费—应交增值税（销项税额） 136 000 借：主营业务成本 600 000 贷：库存商品 600 000

(五)通过债务重组取得的长期股权投资 按照受让的长期股权投资的公允价值加上应支付的相关税费，借记“长期股权投资”科目，按照重组债权已计提的减值准备金额，借记“坏账准备”科目，按照重组债权的账面余额，贷记“应收账款”等科目，按照应支付的相关税费，贷记“银行存款”、“应交税费”等科目，非现金资产公允价值与账面价值的差额，应当分别不同情况进行处理 借：长期股权投资 营业外支出 贷：应收票据

(六)通过企业合并取得的长期股权投资 1.同一控制下的企业合并形成的长期股权投资 在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，应当调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。 2.非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资 在购买日按照《企业合并》确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本.

三、长期股权投资的成本法的核算 (一)长期股权投资核算成本法的条件 （二）长期股权投资成本法的核算

三、长期股权投资的成本法的核算 下列情况下应采用成本法核算 1．投资企业能够对被投资单位实施控制 具体表现为： （1）投资企业直接或间接拥有被投资单位50％以上(不含50%)的表决权资本。 ①直接拥有被投资单位50％以上的表决权。 ②间接拥有被投资单位50％以上的表决权。 ③直接和间接拥有被投资单位50％以上的表决权。

三、长期股权投资的成本法的核算 （2）投资企业虽然直接拥有被投资单位50％或以下的表决权资本，但具有实质控制权的。投资企业对被投资单位是否具有实质控制权，可以通过以下一种或一种以上情形来判定： ①通过与其他投资者的协议，投资企业拥有被投资单位50％上表决权资本的控制权。 ②根据章程或协议，投资企业有权控制被投资单位的财务和经营政策。 ③有权任免被投资单位董事会等类似权力机构的多数成员。 ④在董事会或类似权力机构会议上有半数以上投票权。

三、长期股权投资的成本法的核算 2．投资企业对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资 （l）共同控制，是指按照合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致同意时存在。 （2）重大影响，是指对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

三、长期股权投资的成本法的核算 ①在被投资单位的董事会或类似的权力机构中派有代表。 ②参与被投资单位的政策制定过程。 ③互相交换管理人员。 下列情况之一，也认为其对被投资单位具有重大影响： ①在被投资单位的董事会或类似的权力机构中派有代表。 ②参与被投资单位的政策制定过程。 ③互相交换管理人员。 ④依赖投资企业的技术资料。

× × × 三、长期股权投资的成本法的核算 1．投资年度的利润或现金股利的处理 投资年度应享有的投资收益 ＝ 投资当年被投资 投资企业 当年投资持有月份 单位每股收益 持股比例 全年月份（12） × × 应冲减初始投资成本的金额＝ 被投资单位分派的 投资企业 投资企业投资年度 利润或现金股利 持股比例 – 应享有的投资收益 ×

（二）长期股权投资成本法的核算 ⑴购入时 借：长期股权投资 贷：银行存款 ⑵被投资企业宣告分派股利： 借：应收股利 贷：长期股权投资

三、长期股权投资的成本法的核算 【例5一6】甲企业2007年4月1日购入A公司股份80 000股，每股价格15元，另支付相关税费5 000元。甲企业购入A公司股份，占A公司有表决权资本的60％，并准备长期持有。A公司于2007年5月2日宣告分派2006年度的现金股利，每股0.2元。 甲企业的账务处理如下： ⑴购入时 借：长期股权投资——A公司 1 205 000 贷：银行存款 1 205 000 ⑵A公司宣告分派股利： 借：应收股利（80 000×0.2） 16 000 贷：长期股权投资——A公司 16 000

三、长期股权投资的成本法的核算 2．投资年度以后的利润或现金股利的处理 当年分到的利润或现金股利－应冲减投资成本的金额 某年度应冲减投资成本的金额= （投资后至本年末被投资单位累计分派的利润或现金股利－投资后至上年末被投资单位累计实现的净损益）×企业的持股比例－企业已冲减的投资成本。 某年度应确认的投资收益= 当年分到的利润或现金股利－应冲减投资成本的金额

（二）长期股权投资成本法的核算 当投资后应收股利的累积数>投资后应得净利的累积数时 其差额即为累积冲减投资成本的金额，然后再根据前期已累积冲减的投资成本调整本期应冲减或恢复的投资成本； 当投资后应收股利的累积数<或=投资后应得净利的累积数时 若前期存有尚未恢复的投资成本，则首先将尚未恢复数额全额恢复，然后再确认投资收益。

（二）长期股权投资成本法的核算 甲公司的账务处理如下： （1）2007年1月 1日投资时 借：长期股权投资——B公司 220 000 【例5一7】甲公司2007年l月1日，以银行存款购入B公司60%的股份。并准备长期持有。初始投资成本220 000元。B公司于2007年5月20日宣告分派2006年度的现金股利200 000元。假设B公司2007年l月1日股东权益合计为2 400 000元，其中股本为2 000 000元，未分配利润为400 000元；2000年实现净利润800 000元；2008年5月20日宣告分派现金股利600 000元。 甲公司的账务处理如下： （1）2007年1月 1日投资时 借：长期股权投资——B公司 220 000 贷：银行存款 220 000 （2）2007年 5月 20日宣告发放 2006年度的现金股利时 借：应收股利（200 000×60％） 120 000 贷：长期股权投资——B公司 120 000

（二）长期股权投资成本法的核算 （3）2008年5月20日B宣告发放2007年度的现金股利时 应冲减初始投资成本的金额一（投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现金股利800 000——投资后至上年末止被投资单位累积实现的净损益800 000）×投资企业的持股比例60％一投资企业已冲减的初始投资成本120 000=一120 000（元） 应确认的投资收益=投资企业当年获得的利润或现金股利（600 000 ×60％）一应冲减初始投资成本的金额（一120000）=480000（元） 借：应收股利 360 000 长期股权投资——B公司 120 000 贷：投资收益——股利收入 480 000

（二）长期股权投资成本法的核算 （4）假设上述B公司于2008年5月20日分派现金股利900 000元，按前述公式计算应确认投资收益或冲减初始投资成本的金额如下： 应冲减初始投资成本的金额 =[（200000＋900000）一800000] × 60％一 120000 =60 000（元） 应确认的投资收益 =900 000 × 60％一60 000=480 000（元） 借：应收股利 540 000 贷：投资收益——股利收入 480 000 长期股权投资——B公司 60 000

四、长期股权投资核算的权益法 （一）长期股权投资核算的 权益法的适用范围 （二）长期股权投资初始 投资成本的调整 （三）长期股权投资的 后续计量

（一）长期股权投资核算的权益法的适用范围 定义 权益法是指投资最初以初始投资成本计价，以后根据企业享有被投资单位所有者权益份额的变动对投资的账面价值进行调整的方法。其中被投资单位所有者权益的变动包括被投资单位实现净利润、净亏损及其他所有者权益的变动。 长期股权投资的初始投资成本大于投资时: 应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本； 长期股权投资的初始投资成本小于投资时: 应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额应当计人当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

（三）长期股权投资的后续计量 被投资单位以后期间实现盈利的，企业扣除未确认的亏损分担额后，应按与上述相反的顺序处理，同时确认投资收益。 1．投资后被投资单位发生净损益的会计处理 在确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序处理： （1）冲减长期股权投资的账面价值。 （2）长期股权投资的账面价值不足以冲减的，应当以其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等的账面价值。 （3）经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，应按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。 被投资单位以后期间实现盈利的，企业扣除未确认的亏损分担额后，应按与上述相反的顺序处理，同时确认投资收益。

（三）长期股权投资的后续计量 【例5一8】2007年1月1日，红星股份有限公司购买红旗股份有限公司的普通股股票，获得红旗股份有限公司40%的表决权；红星股份有限公司实际支付银行存款920 000元；2007年1月l日，红旗股份有限公司的所有者权益总额为2 200 000元；2007年度，红旗股份有限公司实现净利润600 000元；2008年2月份，红旗股份有限公司宣告分派现金股利400 000元，当年度发生净亏损3 000 000元；2009度，红旗股份有限公司实现净利润800 000元；红星股份有限公司和红旗股份有限公司适用的所得税税率均为33％。假定2007年1月1日红旗股份有限公司可辨认净资产的公允价值等于其账面价值；除长期股权投资外，红星股份有限公司在红旗股份有限公司中没有其他长期权益。红星股份有限公司的会计处理如下：

（三）长期股权投资的后续计量 （1）购入红旗股份有限公司的股票 借：长期股权投资——投资成本 920 000 贷：银行存款 920 000 借：长期股权投资——投资成本 920 000 贷：银行存款 920 000 （2）2007年，红旗股份有限公司实现利润 借：长期股权投资——损益调整 240 000 贷：投资收益——股权投资收益 240 000 （3）2008年，红旗股份有限公司宣告分派现金股利 借：应收股利——红旗公司 160 000 贷：长期股权投资——损益调整 160 000 （4）2009年，红旗宣告发生亏损 借：投资收益——股权投资损失 1 000 000 贷：长期股权投资——损益调整（红旗公司） 1 000 000 其中：

（三）长期股权投资的后续计量 （红星股份有限公司应负担的亏损金额为： 3 000 000 × 40％=1 200 000元 红星股份有限公司长期股权投资的余额为：920 000＋240 000－160 000＝1 000 000 未记录的亏损负担金额为：1200 000—1000 000=200 000元 （5）2009年，红旗股份有限公司实现利润 借：长期股权投资——损益调整 120 000 贷：投资收益——股权投资收益 120 000 其中， 实现的股权投资收益金额为：800 000×40％=320 000元 可恢复长期股权投资金额为：320 000—200 000=120 000元

（三）长期股权投资的后续计量 2．被投资单位除净损益以外其他所有者权益变动的会计处理 投资企业的长期股权投资账面价值，应随着被投资单位所有者权益的变动而变动。被投资单位净资产的变动除了实现的净损益会影响净资产外，还包括资产评估增值、外币折算差额等。 对于被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动，在持股比例不变的情况下，企业按照持股比例计算应享有或承担的部分，调整长期股权投资的账面价值，同时增加或减少资本公积（其他资本公积）。

（三）长期股权投资的后续计量 2．被投资单位除净损益以外其他所有者权益变动的会计处理 投资企业投资后，因被投资单位的各种原因而调整前期留存收益的，投资企业也应按相关期间的持股比例计算调整留存收益。如果被投资单位的上述变更或差错产生于投资前，并将累计影响数调整投资前的留存收益的，投资企业应相应调整股权投资差额。如果被投资单位仅就所有者权益各项目所作调整，并不影响所有者权益总额的变化，则长期股权投资的账面价值保持不变。此时，涉及明细科目的，在长期股权投资各明细科目中应作相应调整。

五、成本法与权益法的结转 （二）成本法转为权益法 （一）权益法转为成本法

㈠权益法转为成本法 根据企业会计制度规定，投资企业因减少投资等原因对被投资单位不再具有共同控制或重大影响的，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，应当改按成本法核算，并以权益法下长期股权投资的账面价值作为按照成本法核算的初始投资成本。 （举例说明）

㈠权益法转为成本法 【例5一9】甲公司2007年对乙公司投资，占乙公司注册资本的60%。乙公司的其他股份分别由其他四个企业平均持有。甲公司采用权益法核算对乙公司的投资，至2008年12月31日，甲公司对乙公司投资的账面价值为300万元，其中，投资成本200万元，损益调整100万元。2009年1月5日，乙公司的某一股东A企业收购了甲公司对乙公司投资的45％，款项为240万元。甲公司持有乙公司15％的股份，并失去影响力。为此，甲公司改按成本法核算。2009年3月 1日，乙公司宣告分派2000年度的现金股利，甲公司可获得现金股利28万元。

㈠权益法转为成本法 甲公司的有关账务处理如下： （1）向A企业出售待有的乙公司部分股权 （2）出售部分股权后投资的账面价值为 减少投资成本＝2 000 000÷0.6×0.45≈1 500 000 减少损益调整＝100÷0.6×0.45≈750 000 借：银行存款 2 400 000 贷：长期股权投资——乙公司（投资成本） 1 500 000 ——乙公司（损益调整） 750 000 投资收益 150 000 3 000 000—2 250 000=750 000元 新的投资成本=750 000元 借：长期股权投资——乙公司 750 000 贷：长期股权投资——乙公司（投资成本） 500 000 ——乙公司（损益调整） 250 000 （2）出售部分股权后投资的账面价值为

㈠权益法转为成本法 （3）2009年3月l日，乙公司分派2008年度的现金股利，甲公司可获得现金股利300 000元，由于乙公司分派的现金股利属于甲公司采用成本法前实现净利润的分配额，该部分分配额已记入甲公司对乙公司投资的账面价值，因此，甲公司应作为冲减投资账面价值处理。 借：应收股利 280 000 贷：长期股权投资——乙公司 280 000

㈡成本法转为权益法 根据企业会计制度规定，因追加投资等原因能够对被投资单位实施共同控制或重大影响但不构成控制的，应当改按权益法核算，并以成本法下长期股权投资的账面价值或按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》中关于金融工具的规定确定的投资账面价值作为按照权益法核算的初始投资成本。初始投资成本与应享有被投资企业可辨认净资产公允价值的差额作为商誉，对与该项长期股权投资有关的资本公积准备项目，不进行任何处理。 （举例说明）

㈡成本法转为权益法 【例5一10】甲公司于2007年1月l日以500000元购入乙公司股票，占乙公司实际发行在外股数的10%，另支付2000元相关税费等，甲公司采用成本法核算。2007年5月2日，乙公司宣告分派2006度的股利，每股分派0．l元的现金股利，甲公司可以获得40000元的现金股利。2008年1月5日，甲公司再以现金1800000元购入乙公司实际在外股数的25%，另支付9000元相关税费。至此持股比例达35%，改用权益法核算此项投资。如果2007年1月1日乙公司所有者权益合计为4500000元，2007年度实现的净利润为400000元。甲公司和乙公司适用的所得税税率为33%，

第一，采用追溯调整法调整原投资的账面价值 07年应确认的投资收益 =40×10％=4 (万元) 成本法改为权益法累积影响数= 4 (万元) 甲公司的账务处理如下： （1）2007年l月1日投资时 借：长期股权投资——乙公司 500 000 投资收益 2 000 贷；银行存款 502 000 （2）2007年宣告分派股利 借：应收股利 40 000 贷：长期股权投资——乙公司 40 000 （3）2008年1月5日再次投资时 第一，采用追溯调整法调整原投资的账面价值 　07年应确认的投资收益 =40×10％=4 (万元) 成本法改为权益法累积影响数= 4 (万元)

借：长期股权投资——B（损益调整） 140 000 贷：投资收益——股权投资收益 140 000 第二，追加投资时 借：长期股权投资——投资成本 1 800 000 投资收益 9 000 贷： 银行存款 1 809 000 (4) 2008年，应享有的投资收益 =40×35％=14（万元） 借：长期股权投资——B（损益调整） 140 000 　　　贷：投资收益——股权投资收益 140 000 (5)长期股权投资余额=（52-7）+（180-67.5）+14=246-74.5 =171.5，该题目中隐含的商誉=74.5，与被投资公司权益相一 致：（450+40）X35%=171.5

六、长期股权投资处置的会计处理 企业处置长期股权投资时，长期股权投资的账面价值与实际取得价款的差额，应当计入当期损益。采用权益法核算的长期股权投资，因被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动而计入所有者权益的，处置该项投资时应当将原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期损益。 （举例说明）

【例5一11】甲公司2007年对丁公司投资，占丁公司注册资 本的60%。甲公司采用权益法核算对乙公司的投资，至2008 年12月31日，甲公司对乙公司投资的账面价值为310万元， 其中，投资成本200万元，损益调整100万元，所有者权益 其他变动为10万元。2009年1月20日，企业将对丁的投资 30%出售，售价为105万元。假设不考虑相关税费， 甲公司的账务处理如下： 借：银行存款 1 050 000 贷：长期股权投资——丁公司（投资成本） 600 000 ——丁公司（损益调整） 300 000 ——丁公司(所有者权益其他变动) 30 000 投资收益 120 000

七、长期股权投资减值 （1）有市价的长期股权投资，可根据以下迹象判断： 企业持有的长期股权投资，是否计提减值准备，需分别情况确定： （1）有市价的长期股权投资，可根据以下迹象判断： 市价持续2年低于账面价值；该项投资暂停交易1年或1年以上；被投资单位当年发生严重亏损；被投资单位持续2年发生亏损；被投资单位进行清理整顿、清算或出现其他不能持续经营的迹象。

七、长期股权投资减值 迹象 （2）无市价的长期股权投资，可根据以下 判断： （2）无市价的长期股权投资，可根据以下 判断： 影响被投资单位经营的政治或法律环境的变化，如税收、贸易等法规的颁布或修订，可能导致被投资单位出现巨额亏损； 被投资单位所供应的商品或提供的劳务因产品过时或消费者偏好改变而使市场的需求发生变化，从而导致被投资单位财务状况发生严重恶化； 被投资单位所在行业的生产技术等发生重大变化，被投资单位已失去竞争能力，从而导致财务状况发生严重恶化，如进行清理整顿、清算等； 有证据表明该项投资实质上已经不能再给企业带来经济利益的其他情形。 迹象

七、长期股权投资减值 如果已计提减值准备的长期股权投资的价值又得以恢复，应在已计提的减值准备的范围内， 借记“长期股权投资减值准备”科目， 贷记“资产减值损失——计提的长期股权 投资减值准备”科目。 但最多恢复金额不得超过原计提的减值准备金额。

三、持有至到期投资重分类为可供出售金融资产及其核算 第四节 持有至到期日债权投资 一、持有至到期投资特征 二、持有至到期投资的核算 三、持有至到期投资重分类为可供出售金融资产及其核算 四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资 五、持有至到期投资减值准备

一、持有至到期投资特征 持有至到期投资 是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。 下列非衍生金融资产不应当被划分为持有至到期投资： 初始确认时被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的非衍生金融资产； 初始确认时被指定为可供出售的非衍生金融资产； 贷款和应收款项。

特征 一、持有至到期投资特征 1．到期日固定、回收金额固定或可确定，是指与该金融资产相关的合同明确了投资者在确定的期限内获得或收取现金流量的金额和时间。 2．有明确意图持有至到期，是指投资者在取得该金融资产时就有明确的意图将其持有至到期，除非遇到一些企业无法控制、预期不会重复发生并且难以合理预计的独立事项。 需要注意的是，一项可回售的金融资产（即持有人有权要求发行人在到期前偿付或赎回该金融资产）不能被归类为持有至到期投资 。 此外，对于已归类为持有至到期投资的金融资产，企业应当在每个资产负债表日对其持有至到期的意图和能力进行持续的评价。如果测试表明企业不打算将其持有至到期，则应当将其重分类为可供出售金融资产。

（二）表明企业没有明确意图将金融资产持有至到期的情形 存在下列情况之一的，表明企业没有明确意图将金融资产投资持有至到期： 1．持有该金融资产的期限不确定。 2．当出现市场利率变化、流动性需要变化、替代投资机会及投资收益率变化。 3．金融资产的发行方可以按照明显低于其摊余成本的金额清偿。 4．其他表明企业没有明确意图将该金融资产持有至到期的情况。

（三）表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产持有至到期的情形 存在下列情况之一的，表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期： ①没有可利用的财务资源持续地为该金融资产投资提供资金支持，以使该金融资产投资持有至到期； ②受法律、行政法规的限制，使企业难以将该金融资产投资持有至到期； ③其他表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期的情况。

二、持有至到期投资的核算 (一) 持有至到期投资的初始计量 (二)持有至到期投资的后续计量

(一) 持有至到期投资的初始计量 企业初始确认金融资产或金融负债，应当按照公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用应当直接计入当期损益。如果有客观证据表明相同金融资产的公开交易价格更公允，或采用仅考虑公开市场参数的估值技术确定的结果更公允，应当采用更公允的交易价格或估值结果确定公允价值，并在附注中对此作出详细说明。 （举例说明）

(一) 持有至到期投资的初始计量 【例5一12】 2007年1月1日，甲上市公司购买了一项5年期的债务工具，实际支付价款4 400万元，以银行存款支付。该项债务工具投资作为持有至到期投资进行核算和管理，本金为 5 000万元，固定利率为 5％，每年年末支付，借款人无权提前偿付该债务工具。假定不考虑其他因素，甲上市公司的会计处理如下： 借：持有至到期投资---本金 50 000 000 贷：银行存款 44 000 000 持有至到期投资—利息调整 6 000 000

(二)持有至到期投资的后续计量 （1）收到持有至到期投资按合同支付的利息时 借：银行存款 贷：应收利息/持有至到期投资--应计 借：银行存款 对于持有至到期投资，应当采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 （1）收到持有至到期投资按合同支付的利息时 借：银行存款 贷：应收利息/持有至到期投资--应计 （2）收到取得持有至到期投资支付的价款中包含的已宣告发放债券利息 借：银行存款 贷：持有至到期投资--投资成本

(二)持有至到期投资的后续计量 企业将处置末持有至到期投资， 借：银行存款 持有至到期投资减值准备 贷：持有至到期投资 投资收益

三、持有至到期投资重分类为可供出售金融资产 （二）持有至到期投资重分类为 可供出售金融资产的核算 (一) 持有至到期投资重分类为 可供出售金融资产

(一) 持有至到期投资重分类为可供出售金融资产 在下列情况下，企业不应将持有至到期投资重分类为可供出售金融资产： 1．出售日或重分类日距离该项投资到期日或赎回日较近（如到期前三个月内），市场利率变化对该项投资的公允价值没有显著影响。 2．根据合同约定的定期偿付或提前还款方式收回该投资几乎所有初始本金后，将剩余部分予以出售或重分类。 3．出售或重分类是由于企业无法控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事项所引起。此种情况主要包括：

(一) 持有至到期投资重分类为可供出售金融资产 （1）因被投资单位信用状况严重恶化，将持有至到期投资予以出售。 （2）因相关税收法规取消了持有至到期投资的利息税前可抵扣政策，或显著减少了税前可抵扣金额，将持有至到期投资予以出售。 （3）因发生重大企业合并或重大处置，为保持现行利率风险头寸或维持现行信用风险政策，将持有至到期投资予以出售。 （4）因法律、行政法规对允许投资的范围或特定投资品种的投资限额作出重大调整，将持有至到期投资予以出售。 （5）因监管部门要求大幅度提高资产流动性，或大幅度提高持有至到期投资在计算资本充足率时的风险权重，将持有至到期投资予以出售。

（二）持有至到期投资重分类为可供出售金融资产的核算 企业因持有意图或能力发生改变，使某项投资不再适合划分为持有至到期投资的，应当将其重分类为可供出售金融资产，并以公允价值进行后续计量。在重分类日，该投资的账面价值与公允价值之间的差额计入所有者权益，在谈可供出售金融资产发生减值或终止确认时转出，计入当期损益。 借：可供出售金融资产 持有至到期投资减值准备 贷：持有至到期投资 资本公积——其他资本公积

（二）持有至到期投资重分类为可供出售金融资产的核算 【例5一13】 2007年 6月 30日，甲上市股份有限公司因持有意图和能力发生改变，原作为持有至到期投资的债券投资不再符合作为持有至到期投资进行核算的条件，按照规定应重分类为可供出售金融资产进行核算。当日，该持有至到期投资的账面余额为440 000元，已计提减值准备50 000元，公允价值为420 000元。假定不考虑其他因素，甲上市公司的会计处理如下： 借：可供出售金融资产 420 000 持有至到期投资减值准备 50 000 贷：持有至到期投资 440 000 资本公积——其他资本公积 30 000

四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资 与该金融资产相关、原直接计入所有者权益的利得或损失，应当按照下列规定处理 1．该金融资产有固定到期日的，应当在该金融资产的剩余期限内，采用实际利率法摊销，计入当期损益。 2．该金融资产没有固定到期日的，仍应保留在所有者权益中，在该金融资产被处置时转出，计入当期损益。

四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资 与该可供出售金融资产相关的原直接计入所有者权益的累计利得或损失，应当按照不同的情况分别进行如下会计处理： 1．该金融资产有固定到期日的， 借：资本公积——其他资本公积 贷：投资收益 该金融资产的摊余成本与到期日金额之间的差额，也应在该金融资产的剩余期限内，按采用实际利率法摊销的金额， 借：持有至到期投资 2．该金融资产没有固定到期日的，

五、持有至到期投资减值准备 在资产负债表日，企业根据金融工具确认和计量准则确定持有至到期投资发生减值的，按应减记的金额， 借：资产减值损失 贷：持有至到期投资减值准备 已计提减值准备的持有至到期投资价值以后又得以恢复， 借：持有至到期投资减值准备 贷：资产减值损失 出售持有至到期投资时， 借：银行存款 持有至到期投资 投资收益

第五节 投资在报表中的列报及披露 二、报表附注中的披露 一、资产负债表中的披露 三、在现金流量表中的列报

一、资产负债表中的披露 1．交易性金融资产 根据“交易性金融资产”科目的期末余额和“公允价值变动损益”科目的金额分析填列。 2．可供出售金融资产 根据“可供出售金融资产”科目的期末余额减去“可供出售金融资产减值准备”科目的金额分析填列。 3．持有至到期投资 根据“持有至到期投资”科目的期末余额减去“持有至到期投资减值准备”科目的余额分析填列。 4．长期股权投资 根据“长期股权投资”科目的期末余额，减去“长期投资减值准备”科目有关股权投资减值 准备期末余额后的金额填列。

二、报表附注中的披露 1．长期股权投资权益法与成本法转换的理由及变更的累计影响数，其中成本核算法转换为权益法需追溯反映的已在表内披露。 2．长期股权投资的关联方关系。 3．投资的核算方法。

三、在现金流量表中的列报 1．收回投资所收到的现金 “收回投资所收到的现金”项目，反映企业出售、转让或到期收回除现金等价物以外的、长期股权投资而收到的现金，以及收回债权投资本金而收到的现金。不包括债权投资收回的利息，以及收回的非现金资产。 2．取得投资收益所收到的现金 “取得投资收益所收到的现金”项目，反映企业因股权性投资和债权性投资而取得的现金股利、利息，以及从子公司、联营企业和合营企业分回利润收到的现金。包括收到的属于现金等价物范围内的债券利息收入，但不包括股票股利和收到的买价中包含的已宣告分配但尚未领取的现金股利和已到期尚未领取的利息。 3．收到的其他与投资活动有关的现金 “收到的其他与投资活动有关的现金”项目，反映企业除了上述各项以外，收到的其他与投资活动有关的现金流入。其他现金流入如价值较大的，应单列项目反映。

三、在现金流量表中的列报 4．投资所支付的现金 “投资所支付的现金”项目，反映企业进行权益性投资和债权性投资支付的现金，包括企业取得的除现金等价物以外的交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资、长期股权投资支付的现金、以及支付的佣金、手续费等附加费用。 但企业购买股票和债券时，实际支付的价款中包含的已宣告尚未领取的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券的利息，应在投资活动的“支付的其他与投资活动有关的现金”项目反映；收回购买股票和债券时支付的已宣告但尚未领取的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券的利息，在投资活动的“收到的其他与投资活动有关的现金”项目反映。 5．吸收投资所收到的现金 “吸收投资所收到的现金”项目，反映企业收到的投资者投入的现金，包括以发行股票、债券等方式筹集的资金实际收到款项净额(发行收入减去支付的佣金等发行费用后的净额)。以发行股票、债券等方式筹集资金而由企业直接支付的审计、咨询等费用，在“支付的其他与筹资活动有关的现金”项目反映，不从本项目内减去。