第八讲 财务报告 《基础会计会》课程开发组

本讲内容提要 会计信息的传递形式 利润表 资产负债表 现金流量表 表外批露

知己知彼，百战不殆 《孙子·谋攻篇》中说：“知己知彼，百战不殆；不知彼而知己，一胜一负；不知彼，不知己，每战必殆。” 企业如何做到知己知彼?

什么是财务报告 会计与信任问题 财务报告：公司管理层的“成绩单” 对上市公司来说，谁需要信任？谁需要被信任？ 需要被信任的机构如何“取信于人”？ 信任问题与会计的关系？ 财务报告：公司管理层的“成绩单”

什么是财务报告 对投资者来说，哪些是他们所关心的？ 所投资的资本是否安全？ 所投资的资本是否得到有效利用？ 所投资的企业未来发展前景如何？ 投资者对信息关心的程度？ Jobs健康状况的信息含量

会计信息以何种形式传递给使用者 会计报告 财务报告 财务报表

基本财务报表及其数量关系 资产负债表 资产＝负债＋所有者权益（账户式） 资产－负债＝所有者权益（报告式） 利润表 利润分配表 营业收入－营业成本－营业、管理、财务费用等＝营业利润 营业利润±营业外收支＝利润总额 利润总额－所得税＝净利润 现金流量表 现金流入－现金流出＝现金增加或减少

资产负债表与利润表之间的数量关系 所有者权益部分 净利润（本期） ＋未分配利润（期初） 利润表 及利润 分配表 资产 负债表 －利润分配（本期） 未分配利润 （期末） ＝未分配利润（期末）

财务报表的演进 从账户余额表（Balance Sheet）到三张报表 从简单的几张报表到厚厚一本“书” 变化的基本过程 信息使用者需求的变化 交易越来越复杂 企业越来越复杂 社会经济越来越复杂

财务报告的历史 财务报告是企业正式对外披露财务信息和非财务信息的书面文件。财务报告的内容是沿着下面的路径来发展和丰富的：帐户余额表→资产负债表→收益表→财务状况变动表（资金来源与运用表）→现金流量表→财务报表附注→财务报表以外的财务信息和非财务信息（其他财务报告）。 这一演变过程充分揭示了：财务报告的发展遵循了充分披露原则。

充分披露原则 充分披露原则还必须连同重要性（Materiality）原则一起来考虑。 过多的信息也会产生误导 所谓充分披露原则（Full Disclosure Principle），也称财务报告原则，指为了达到公允表达企业经济事项所必要的信息均应完整提供，并让用户易于理解，亦即财务报告应揭示所有对用户的理解及决策有用的重要信息。 充分披露原则还必须连同重要性（Materiality）原则一起来考虑。 过多的信息也会产生误导

财务报表的编制 想想会计循环 从账簿（分类账）到报表 工作底稿的运用 一个完整循环 编制报表：循环的结束 浓缩、提炼、简化、综合的过程 直接根据账户数据提取 根据账户余额提取，如资产负债表 根据账户发生额提取，如利润表 根据两个以上账户的数据加工提取 工作底稿的运用

工作底稿

利润表：特定期间的业绩 投资者为什么会“冒险”投资？ 追逐回报（Return）！ 回报的两种表现形式 直接经营所得 股票价格升值：资本利得（Capital Gain） 经营所得：利润（Profit; Earnings; Income） 利润表：反映某一期间的经营业绩（经营成果）

利润表：特定期间的业绩 企业的利润是怎样“炼” 成的？ 实实在在赚来的 祖上传下来的 东拼西凑的或意外的 天上掉馅饼 经营活动所产生的利润 资产增值 东拼西凑的或意外的 非经常性损益 天上掉馅饼 接受捐赠 ……

利润表：特定期间的业绩 利润表：应当能够反映来自不同渠道的利润 利润表：如何反映利润质量？ 关注利润质量（盈余质量）概念 单步式利润表 高质量利润 低质量利润 利润表：如何反映利润质量？ 单步式利润表 收入合计－费用合计＝利润 多步式利润表 分层次运用“收入－费用＝利润”

利润表：单步式利润表

利润表：多步式利润表

根据总分类账各有关账户的本年发生额(净额)填列 利润表各项目的填列方法 根据总分类账各有关账户的本年发生额(净额)填列 根据总账两个有关账户的本年内发生额(净额)相抵 减后的净额填列 根据收益表中有关项目数字计算填列

利润表的编制

资产负债表：特定时点的财务状况 会计的第一报表！ 经过数百年发展，现在已经有多种模式 财务报表也是如此 1494年的账户余额表 经济环境、经济特征决定了会计的相应模式 财务报表也是如此 英国模式 美国模式

资产负债表 投资者关注什么？ 资产负债表的作用 除了所投资资本是否有效使用外，投资还是否安全？ 如果安全性不足，投资有可能“鸡飞蛋打”。 关键词（术语） 短期、长期偿债能力 资本结构（Capital Structure） 变现能力和财务弹性（Financial Flexibility） 经营业绩

资产负债表 如何判断投资的安全性？ 看某一时点的资产配置情况、负债情况 资产配置得好，不仅在未来期间产生较好的回报，也能够判断安全性 财务状况（Financial Position）！ 资产结构（Asset Structure） 资本结构 资产配置得好，不仅在未来期间产生较好的回报，也能够判断安全性 负债的配置问题 财务风险（Financial Risk）与财务危机（Financial Crisis）

资产负债表的结构 资产负债表：反映某一时点（时日）的财务状况 报告式 垂直排列 排列方式：不一 账户式 左右两边排列 排列方式：相对固定

资产负债表：账户式资产负债表

资产负债表：报告式资产负债表

资产负债表：财务状况式

资产负债表各项目的填列方法 根据总账有关账户的期末余额直接填列 直接转化填列 根据明细账有关账户的期末余额直接填列 根据有关一级账户期末余额合并或抵减填列 间接填列 根据有关账户期末余额分析计算填列

现金流量表：现金从哪里来，又到哪里去 现金流量（Cash Flow）：为什么重要？ 既然现金如此重要，会计系统就应当提供相关信息 企业日常运转靠什么？ 现金 现金：被比喻为企业的“血液” 现金：令英雄气短、好汉折腰！ Cash is King. 估值（Valuation）和决策的关键参数 既然现金如此重要，会计系统就应当提供相关信息 这就是现金流量表的由来 美国于20世纪70年代提出“现金流量表”的概念

现金流量表:现金由哪里来,又到哪里去?

 现金 非现金资产 = 负债 所有者权益  现金 = 负债 所有者权益 非现金资产 现金流量表和资产负债表及利润表的关系  资产 = 负债 所有者权益  现金 非现金资产 = 负债 所有者权益  现金 = 负债 所有者权益 非现金资产

经营活动产生的现金流量 现金流入 销售商品（劳务）收现 租金收入 其他与经营活动有关的收入 现金流出 支付货款给供应商 支付工人工资 支付税金 … 经营活动是指企业投资和筹资活动以外的所有交易和事项， 一般与企业创造利润的目的有关。

投资活动产生的现金流量 现金流入 收回投资 分得股利或债券利息 处置厂房、设备等长期资产 现金流出 购建厂房、设备等长期资产 权益性投资 … 现金流出 购建厂房、设备等长期资产 权益性投资 债权性投资 投资活动是指企业长期资产的购建和不包括在现金等价物 范围内的投资及其处置活动。

筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动 筹资活动产生的现金流量 现金流入 借款 发行股票 发行债券 … 现金流出 偿还债务 支付现金股利及利息 股票回购付现 筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动

经营活动现金流量的编制 直接法和间接法 直接法是通过现金收入和支出的主要类别反映来自企业经营活动的现金流量。 一般是以利润表中营业收入、营业成本等数据为基础，将收入调整为实际收现数，将费用也从权责发生制基础，调整为实际付现数，并以一定的类别反映在现金流量表上。 间接法则以利润表上的净利润为起点，以是否影响现金流动为标准进行调整,将减少净收益但不减少现金的项目加回净收益，将增加净收益但不增加现金的项目从净收益中扣除，据此计算出经营活动的现金流量。

经营活动现金流量：直接法 经营收入 经营费用 非经营收入的现金流入：预收账款等 非经营费用的现金流出：预付账款、存货与应付账款等的变化 现金经营收入：现金流入 非现金经营收入：应收账款等的变化 经营费用 付现经营费用：现金流出 非付现经营费用：折旧与摊销等 非经营收入的现金流入：预收账款等 非经营费用的现金流出：预付账款、存货与应付账款等的变化

经营活动现金流量：直接法 经营活动现金流量净额 ＝（经营收入－非现金经营收入） －（经营费用－非付现经营费用） ＋非经营收入的现金流入 －非经营费用的现金流出

经营活动现金流量—直接法

经营活动现金流量—间接法 经营活动产生 的现金流量 净利润 流动资产和流动负债科目的变动 + 损失 - 利得 + 非现金经营费用 例如：折旧和摊销

经营活动现金流量—间接法

表外披露 表外披露是指在财务报表之外的会计信息披露， 是一种重要的会计信息披露方式，它用于披露 有助于信息使用者进行经济决策、但由于受会 计确认和计量原则的限制无法在表内披露的会 计信息(即表外信息)。

表外披露的理论模型 会计信息 披露的前提条件： 表内反映的具体标准： 相关性、成本效益原则 可确定性、可靠性、 谨慎原则、账户确认 N 满足吗？ 表内反映的基本标准： 可定义性、可计量性 表内反映的具体标准： 可确定性、可靠性、 谨慎原则、账户确认 表内项目 表外披露 不予披露 Y N

表外披露的主要内容 表外披露 报表项目注释 会计政策揭示 重大事件 预测信息 人力资源信息 分部信息 关联方关 系及其交易 ……

表外披露的主要方法 旁注 底注 附表 … 其他财务报告

财务报告实例:中石化 http://www.sinopec.com/ir/companyreport/index.shtml

大唐电信年报作假，股民索赔总计300万 2005年4月，大唐电信在公布的2004年年报中虚增利润3 718万元，并在该年报中披露虚假财务信息。2007年，大唐电信因连续两年亏损，而被挂上“ST”的帽子，成为“ST大唐”。2007年8月20日，证监会向ST大唐下发了《行政预处罚通知书》，并于2008年5月26日下达《行政处罚决定书》，对ST大唐处以30万元的罚款；并对包括董事总经理魏少军在内的系列责任人给予不同处罚。

大唐电信年报作假，股民索赔总计300万 2009年2月25日，因在财务报表中虚增利润3 718万元，大唐电信被3名股民告上北京市一中院，要求赔偿因买卖大唐电信股票而蒙受的损失。此外，股民代理律师杨兆全还透露，有数十名受害股民已经委托他代理起诉大唐电信，涉案金额总计300万元左右。

课堂讨论 退休不久的老王最近遇上了一件既令他伤心又令他困惑的事。伤心的是：他于年初所投资的福兴公司，居然在不到一年的时间内破产了！困惑的是：赚钱的公司也会破产？！投资前，他曾查阅了该公司的利润表，其上还有280,000 元的销售收入，净利润达24,000 元，而资产负债表显示该公司应收帐款与存资增加，厂房设备也增加，数据显示的结果似乎十分良好。不解之余，他找到一位在会计师事务所执业的朋友郑会计师咨询，郑会计师让他找一张该公司的现金流量表来.

老王的困惑！ 福兴公司现金流量表 经营活动产生的现金流量 净利润 24 000 调整项目： 应收账款增加 (48 000) 存货增加 　　净利润 24 000 调整项目： 　　应收账款增加 (48 000) 　　存货增加 (40 000) 　　折旧费用 44 000 经营活动产生的现金流量净额 (20 000) 投资活动产生的现金流量 　　购买设备 (80 000) 筹资活动产生的现金流量 　　短期借款 (112 000) 现金净增加额 12 000

老王,有头绪没?

思考要点 利润和现金流量的区别 现金流量与财务状况的关系 现金流量表的作用

本讲小结 会计信息以会计报告的形式传递给使用者 利润表反映一个企业特定期间的经营成果 资产负债表反映一个企业特定时点的财务状况 现金流量表反映企业一定时期内现金的流入流出情况 表外披露是重要的会计信息披露方式

本讲结束