第15章 货币、银行和信贷
货币、银行和信贷 什么是货币？ 中央银行的职能和货币政策 金融机构提供的服务 有效的信用管理
中国人民银行的货币政策 如何判断是否出现 通货紧缩 利率的控制 和货币政策的依据 汇率政策的原则
15.1什么是货币 货币是能够用来购买商品或服务的任何东西 货币的职能 商品货币：自然形态物质的货币形式 交易媒介 度量单位 价值储藏 商品货币：自然形态物质的货币形式 法定货币：由政府通过法令来规定价值的货币形式
货币供应量 货币供应是指中央银行提供给经济体用于购买产品和服务的货币总量。 M1：纸币+铸币+活期存款 M2：M1+企事业单位定期存款+居民储蓄存款
利率和通货膨胀 利率是利息占本金的百分比。利率是资金的价格，是借款人使用资金的成本，是借款人出借资金的回报率。 通货膨胀是价格水平普遍上涨的经济现象，对经济赞成损害。 破坏定价，破坏信贷，掠夺人民 通货紧缩同样对经济有害。 减少货币供应可以治理通货膨胀，这是中央银行的职责
15.2中央银行 银行是通过接受存款和发放存款，把资金从存款人手中转移到投资者手中的企业，也称商业银行。银行的利润来自利差。 金融中介是在资金供求者之间起媒介或桥梁作用的个人或机构。
复利 复利是“利息的利息”，指在一期投资结束后所获得的利息再次投资生利。 金融学中的大部分方程都是以复利为基础的。 72法则
中央银行 中央银行是其他银行的银行。 中国人民银行是中国的中央银行。它的职能是制定和执行货币政策，它的目标是保持货币币值的稳定并以此促进经济增长。
货币政策 货币政策是中央银行为了实现目标而采用的包括控制货币供应和利率在内的各项措施。 扩张性货币政策是扩大货币供应，使经济在短期内迅速增长的政策 紧缩性货币政策是减少货币供应，使经济在短期内增长速度减慢的政策。 中央银行根据自己对经济形势的判断决定所采用的货币政策。
三大货币政策工具 利率工具 存款准备金是金融机构为了保证客户提取存款和资金清算而准备的资金，必须存放在中央银行。 贴现率是商业银行在中央贷款时支付的利率，是最常用的利率工具。 存款准备金是金融机构为了保证客户提取存款和资金清算而准备的资金，必须存放在中央银行。 法定存款准备金率是存款准备金占存款总额的比例。 由于货币乘数的存在，提高存款准备金率可以大幅度减少流通中的货币供应。
三大货币政策工具 市场操作：中央银行为了控制货币供应而与公开指定的交易商之间开展的有价证券和外汇交易。更直接和更灵活的干预。 财政政策与货币政策的对比 财政政策是政府通过改变税收和财政支出来保持经济稳定。减税和增加公共开支是常见的财政政策选择。 货币政策领先准确的判断，见效慢；财政政策见效快，效率较低。
汇率和外汇市场 汇率是以一国货币表示的外国货币的价格。 外汇是可自由兑换的外币、外币存款和以外币表示的有价证券的统称。 自由兑换货币和不可自由兑换货币。 人民币汇率由中国人民银行规定。 外汇是可自由兑换的外币、外币存款和以外币表示的有价证券的统称。 外汇市场是交汇交易的场所。 汇率影响进出口业务中产品或服务的相对价格。 外汇储备是一国货币当局持有并可以随时兑换外国货币的资产，通常以美元表示。
15.3金融机构提供的服务 金融机构的类型 商业银行 保险公司 证券公司 信托投资公司
金融机构的传统服务 储蓄 短期商业贷款：银行发放的归还期限在一年之内的贷款，通常用于流动资金。 长期贷款：偿付期限超过1年的贷款。 信贷额度：事先批准的、不超过某一额度的贷款。 循环贷款协议：银行在法律上有义务保证提供不超过某一额度的贷款。 长期贷款：偿付期限超过1年的贷款。 抵押品：企业为贷款提供的担保。
银行承兑汇票、背书和票据贴现 银行承兑汇票：由出票人签发、由银行承兑、承诺在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或持票人的票据。 商业承兑汇票 背书：收款人按照规定的手续在汇票上签章的行为。 票据贴现是指收款人或持票人将未到期的银行承兑汇票或商业承兑汇票向银行申请贴现，商业银行按票面金额扣除贴现利息后将余款支付给收款人的业务。 贴现时扣除的未到期利息的利率称为贴现率。
新型金融服务 借记卡和贷记卡 网上银行 第三方支付
国际金融业务 国际结算主要是国际支付和国际汇兑，将本币兑换为外币并支付给对方。 贸易融资：信用证和银行承兑信用证 信用证是由银行开具的有条件付款的书面凭证。 银行承兑信用证是银行开立的书面凭证，保证在指定日期向第三方支付一定数额的金钱。
15.4有效的信用管理 信用是一种直接的购买力，用来作出在未来某一时刻归还所借资金额的承诺。 申请贷款 建立起与银行相互了解的关系 申请信贷额度或循环贷款协定 由注册会计师审计过的财务报表和纳税凭证 在申请书中介绍业务资历和团队
信用管理 信用管理的5个C 性格 能力 资本 抵押品 环境 信用信息的管理 有效的收款