证券投资实务

证券从业资格证 我国的一项国家从业资格认证，对证券业从业人员实行资格管理是国际通行做法。对于达到国家相应的行业从业标准时颁发，作为进行该行业从业的法律依据。

考试科目 考试科目分为基础科目和专业科目，基础科目为证券市场基础知识，专业科目包括：证券交易、证券发行与承销、证券投资分析、证券投资基金。单科考试时间为 120分钟。 中国证券业协会行使证券业从业资格取得及执业证书管理职责。通过协会统一组织的基础科目和一门专业科目资格考试的，即取得从业资格。通过基础科目和两门以上(含两门)专业科目考试的，取得一级专业水平认证证书；通过基础科目和四门以上(含四门)专业科目考试的，取得二级专业水平认证证书。

2010年证券从业资格报名及考试时间 第一次 证券从业资格报名时间 2010年1月5日至1月18日 考试时间 2010年3月6日、7日 第二次 证券从业资格报名时间 2010年3月10日至23日 考试时间 2010年5月22、23日 第三次 证券从业资格报名时间 2010年8月3日至12日 考试时间 2010年10月23、24日 第四次 证券从业资格报名时间 2010年10月19日至28日 考试时间 2010年12月4、5日

学习要求: 做好预习，凡事预则立，不预则废 学而时习之，不亦说乎 切忌眼高手低 注重实操 切忌眼高手低 注重实操 参考相关书籍和期刊，充分利用网络资源打开眼界，扩大知识面获取有利信息

本课程要求 课时：72课时 考核：平时成绩（50％）＋考试（50％） 考试：期末闭卷考试 平时成绩：考勤、课堂互动、实机操作

本课程结构图: 证券投资 实务 证券业自律和监管 防控证券投资风险 综合柜台业务 操作证券衍生品 看盘和操作 研判/分析证券行情 测算证券投资收益 综合柜台业务 看盘和操作 大源，姜2003

我们每天这样忙碌是为了什么？ 当然都是想让自己踏上财富自由之路，成为金钱的主人，成为富翁。 8

我要发达! 想要自己发达 想要家人幸福

现代人都有哪些投资方式？ 证券投资 房地产投资 期货投资 信托投资 保险投资 收藏（邮票、古董、钱币） …………………

学习证券投资的意义 1、证券市场是领先经济指标。它能告知你许多事情的现状并反映出其未来趋势，了解证券市场的现状就是了解经济。 2、证券投资是我们积累、增长财富的重要途径之一，学会如何进行证券投资能帮助你提高在其它投资领域的素质和能力。 3、几乎没有任何活动像证券投资那样充满投机性、刺激性和险恶性。所以，它将教你学会认识事物的两面性。

项目一

项目一 模块一 证券 定义：是各类财产所有权或债权凭证的通称，是用来证明证券持有人有权依据券面所载内容取得相应权益的法律凭证。

下列哪些是证券？

火车票？

国库券?

海运提单?

证券分类图： 证券（按性质划分） 证据证券 凭证证券 有价证券（体现内容） 信用证、提单等 货币证券 存款单、收据等 资本证券 货物证券 期票、汇票、支票等 股票和债券等 栈单、运货证书等

中国证券市场发展简史

国库券——揭开证券市场新发展的序幕

中国第一股

上交所概览图

新股上市仪式

首只B股上市 1992年2月21日，上海真空电子器件股份有限公司人民币特种股票上市。这是我国第一张上市交易的B股股票。

首只H股上市

1996年恢复 涨停板机制 采用 “T+1” 交割制度

PS: “T”类股票包括ST股和PT股 1998年4月22日,沪深证券交易所宣布将对财务状况和其他财务状况异常的上市公司的股票交易进行特别处理（英文为special treatment,缩写为“ST”）。 PT股是基于为暂停上市流通的股票提供流通渠道的特别转让服务所产生的股票品种（PT是英文Particular Transfer〈特别转让〉的缩写）,公司出现连续三年亏损等情况，其股票将暂停上市。

07.10 08.11

讨 论 根据课本 材料 然后进行讨论 何为[大小非]？ 何为解禁？ 根据课本 材料 然后进行讨论

PS: 证券市场 （一）证券市场定义 （二）证券市场分类 是有价证券发行与流通及与此相适应的组织与管理方式的总称。 按照证券进入市场的顺序分为： 初级市场：也称为一级市场，是证券发行人以筹集资金为目的，按照一定的法律规定和发行程序，向投资者出售新证券所形成的市场。 次级市场：又称为二级市场，是已发行证券通过买卖交易实现流通转让的市场。

证券运动示意图 投 资 者 发 行 人 投 资 者 资金富裕寻求收益 资金需求 资金富裕寻求收益 证 券 证 券 发行证券 转让证券 投 资 者 发 行 人 证 券 证 券 投 资 者 发行证券 转让证券 一级市场 二级市场 资金 资金 利息、分红、本金 到期兑付、提前赎回 利息、分红、本金

课后作业 世界上主要的证券交易场所主要有哪些？ 要求：至少详细列出五项

你不理财,财不理你 现在这个信息高度发达的社会 可不是躺在钱上睡大觉就高枕无忧的，你不理财财不理你 掌握了解生财之道尤为重要

大家齐头并进进入股市 全民皆“股”

项目一 模块二 股票 定义：股票是股份有限公司发行的、证明股东所持股份的凭证。

活 动 如何获取股票资料 股东资料

活 动 步骤一：设立公司 项目 金额（元） 备注 租金 10000 预付一年 人工 3000 1000/月 座椅、餐饮具 5000 装修 活 动 步骤一：设立公司 项目 金额（元） 备注 租金 10000 预付一年 人工 3000 1000/月 座椅、餐饮具 5000 装修 2000 管理费 预交一年 其他 8000 合计 30000

投资入股方案 出资人 出资形式 金额 占比 股份数（股） 张 王 李 赵 合计 无工资管理一年 15000 25% 无工资厨师一年 人民币现金 赵 合计 60000 100%

步骤二：公司盈利和分配 后 略（依照课本）

股票的六大特性 收益性 风险性 永久性 参与性 流动性   波动性 姜大源，2003 综合图

股 票 的 种 类 普通股 和 优先股 A股 B股 H股 N股 S股 蓝筹股 和 垃圾股 大盘股 和 小盘股

股票的种类 普通股 和 优先股 普通股 优先股 1.公司决策参与权 2.利润分配权 3.优先认股权 4.剩余财产分配权 A.固定的股息 B.优先剩余财产分配

A股 B股 H股 N股 S股 股票的种类 A股:人民币普通股票 “T+1”交割制度 涨跌幅(10%)限制 投资者为大陆机构或个人

蓝筹股 和 垃圾股 股票的种类 股种 业绩 市场表现 蓝筹股 垃圾股 优良 较差 稳定盈余记录 定期派分优厚股息 又称”绩优股” 前景不好 亏损 经营不善 分红差

大盘股 (流通盘5亿以上 ) 小盘股 (流通盘1亿以下)

本小节结束,谢谢大家!

项目一 模块三 债券 定义：债券是指发行人为筹集资金而依照法定程序发行的,并约定一定期限还本付息的债权债务凭证. 模块三 债券 定义：债券是指发行人为筹集资金而依照法定程序发行的,并约定一定期限还本付息的债权债务凭证. 债券基本票面四要素：面值、期限、利率和发行者名称.

国库券

债券分类: （贴现债券） 其他分类方式

购买债券: 银行可购买 凭证式国债、储蓄国债、记账式国债。

债券发行交易概览 发行人 债券 一级托管 中央结算公司 中国证券登记公司 二级托管 商业银行柜台 银行间债券市场 市场 交易所市场 开立二级托管账户 国债 国债 开立一级托管账户 国债 开立一级托管账户 证券公司 企业债 凭证式 企业债 记账式 央行票据 储蓄国债 短期融资券 投资者 投资者：个人、机构投资者（政府、商业银行、证券 公司、保险公司、社保基金、基金、公司等）

07.10 大牛一去不复返！ 深度套牢！ 08.11

股市风险大 基金风景好

盲目的冲去 没有什么是一劳永逸的

项目一 模块四 基金 基金指的是证券投资基金，是指通过向投资者发行基金单位筹集的、由基金托管人托管、基金管理人管理和运用、按照利益共享和风险共担的原则专门投资于股票、债券等金融工具的基金。

活 动 如何获取基金资料

基 金 的 分 类 按交易方式分 按投资目的分 按基金证券的市场特点分 按投资目标分 按法律基础和组织形态分

私募基金 公募基金 基金的分类 按基金证券的市场特点分 非公开放式、门槛较高、管理效率、收益较高 （例如：阳光基金、南方基金、红岭基金） 公开招募方式、募集对象200以上、一般人均可认购 （例如：保比公募基金、云南公募基金）

按法律基础和组织形态分 基金的分类 公司型 (Corporate Funds) 契约型(Contract Funds)

公司型与契约型基金对比 公司章程 信托契约 法人 代理人 股票 受益凭证 股东 受益人 可以公司名义借款 无 公司章程 具有永久性 公司型基金 项目 契约型基金 公司章程 法律依据 信托契约 法人 资产运用权利 代理人 股票 筹资工具 受益凭证 股东 投资者地位 受益人 可以公司名义借款 融资渠道 无 公司章程 具有永久性 运营依据 基金契约 期满终止

基金的分类 按投资目的分 成长型（Growth Fund） 收入型（Income Fund） 平衡型（Balanced Fund）

按交易方式分 封闭型 (Close-end Funds) 开放型 (Open-end Funds) 基金的分类 存续期内规模不变、不允许赎回 可随时赎回或者购买份额，自由交易

按投资目标分 基金的分类 股票基金 (Equity Funds) 债券基金 (Bond Funds) 货币市场基金 (Money Market Fund) （例如：国库券、商业票据、企业债券 等） 指数基金 （特定市场） （例如：黄金基金和衍生证券期货、期权、认股权证基金等）

基金的特征 1、集合理财 专业管理 2、组合投资 分散风险 3、利益共享 风险共担 4、独立托管 保障安全

作 业 1、搜集封闭型，开放型基金的案例与资料，并找出二者的区别与联系。 2、分组搜集并讨论基金四个特性的案例