从这里起步 第六课：投资理财的选择

不要把鸡蛋放在一个篮子里！ 性质 特点 作用 第六课 ：投资的选择 1、储蓄存款 公民投资的方式 2、股票 主要投资方式 3、债券 （金融投资） 4、商业保险 其他投资方式 物业、邮票、古董、移民……

投资的特点 1、储蓄存款 ————便捷的投资 2、股 票 ————高风险高收益同在 3、债 券 ————稳健的投资 4、（商业）保险 储蓄机构 商业银行 ————便捷的投资 2、股 票 股份有限公司 ————高风险高收益同在 3、债 券 政府、金融 企业 ————稳健的投资 4、（商业）保险 保险 公司 ——规避风险的途径

考点1：储蓄存款 分析研究以下观点: (1)银行均可办理吸收存款、发放贷款等业务; (2)存款没有风险;是各种投资方式中最好的一种？ (3)存款利率增加,意味着居民的生活水平提高; (4)在通货膨胀的情况下，商业银行可自行调整利率; 提示：是商业银行;中国人民银行是管理金融事业的国家机关，负责制定货币政策的国家机关。 提示：银行的信用度较高，风险较低。在通货膨胀下存款贬值及定期存款提前支取而损失利息的风险。投资方式的优劣，要综合考虑投资风险与收益两方面因素。 提示：取决于利率与物价的比较. 提示：利率是国家宏观调控的重要杠杆之一，是调节货币供应量的重要工具。

我国的商业银行：地位——金融体系中最重要的组成 存款业务（基础） 主要业务 贷款业务（主体） 结算业务 考点1：储蓄存款 特点：便捷的投资方式 利息 = 本金  利息率  存款期限 储蓄存款 利率变动的经济意义 储蓄的类型（活期 、定期)及特点 性质——金融企业（营利） 我国的商业银行：地位——金融体系中最重要的组成 存款业务（基础） 主要业务 贷款业务（主体） 结算业务

【真题回顾】 A A 1、（07年宁夏）在活期储蓄与国债这两种投资对象之间，某投资者如果选择活期储蓄，那么，他看中的是活期储蓄的（ ） 1、（07年宁夏）在活期储蓄与国债这两种投资对象之间，某投资者如果选择活期储蓄，那么，他看中的是活期储蓄的（ ） A．流动性强 B．风险小 C．收益率高 D．信用度高 A 【解析】活期储蓄与国债都由国家信誉作担保，风险都较小，信用度都较高，国债收益率一般高于银行储蓄收益，活期储蓄流动性（转换成现金的难易程度）比国债好。 2、（09年汕头模拟）下列不属于我国商业银行体系的是（ ） A．中国人民银行 B．中国银行 C．中国农业银行 D．交通银行 A 【解析】本题是逆向选择：中国人民银行是我国的中央银行（行政机关），不是商业银行。

考点2：高风险、高收益同在——股票 阅读考点6:股票,分析以下观点的正误 1.发行股票是有限责任公司筹集资本的一种重要方式. 注意：是股份有限公司.而且要提出申请,经政府证券监管部门的批准才行。 2.股票价格与股息收入成反比，与银行利息率无关。 注意：股票的价格受公司的经营状况、供求关系、银行利率、大众心理等影响.与股息成正比，与银行利率成反比。 3.股票可以交易也是商品。 注意：股票虽然可以买卖，但是其本身没有价值，它是股份公司发给股东的入股凭证，是股东取得股息的一种有价证券，所以不是商品。

*建立和发展股票市场的意义(作用) 国家: 搞活资金融通,提高资金使用效率. 企业: 筹措建设资金,促进企业改革和发展. 个人: 作为一种投资，是股东取得股息的一种有价证券，又可以从股票升值中获得收入.

1.债券的含义 考点3.稳健的投资——债券 债券是一种债务证书，即筹资者给投资者的债务凭证，承诺在一定时期支付约定利息并到期偿还本金。 性质 债券是一种债务证书，即筹资者给投资者的债务凭证，承诺在一定时期支付约定利息并到期偿还本金。 注意把握： （1）性质:体现了债务人与债权人之间的法律关系。 （2）收益:限期偿还本金及支付利息。 它的安全性比股票大。

中央政府发行国债的目的？ 弥补国家财政赤字， 或者为一些耗资巨大的建设项目、 某些特殊经济政策乃至为战争筹措资金 国债发行越多越好?

D 【真题剖析】 1.（08年江苏卷）股票与债券的相同点是（ ） A．都可以上市流通 B．收益是一样的 C．到期都还本付息 D．都是筹资方式 1.（08年江苏卷）股票与债券的相同点是（ ） A．都可以上市流通 B．收益是一样的 C．到期都还本付息 D．都是筹资方式 D 2.（09年上海）2009年春节来临，大多数中学生都能收到不少压岁钱（零花钱)。假如你今年收到5000元压岁钱，请你为这5000元设计一个投资理财计划，并说明原因： （1）投资________，理由是______________。 （2）投资________，理由是_____ ________。 （3）投资________，理由是______________。 【答案】（1）投资对象：股票、债券、基金、储蓄等。 （2）理由可从投资对象的安全性、营利性和流动性等方面比较说明，并不要求对三方面作全面比较。

【真题剖析】 3.（07年海南卷）五年前，小张在股市低迷时购买了某上市公司的股票，一直持有到今年才卖出。该股票为他带来了3万元的收益。这一收益的来源是（ ） ①上市公司的利润 ②商业银行的利息 ③证券公司的利润 ④股票的买卖差价 A．①② B．①③ C．②③ D．①④ 【解析】股票投资收入包括两部分，一部分是股息和红利收入，这部分来源于企业利润，另一部分收入来源于股票价格上升带来的差价。 D

天有不测风云，人有旦夕祸福！ 分红保险 小A新买了一辆车，他准备给车上保险，请问他要选择什么保险业务，到那里办理，怎么办理？ 商业 保险 人身保险：健康险、意外伤害险、人寿险 公平互利 商业 保险 订立保险合同的原则 协商一致 财产保险：汽车保险、运输保险 自愿订立 分红保险

为您提供防范、降低风险的有效办法 考点4.规避风险投资——商业保险 别人都说我很富有，拥有很多的财富，其实真正属于我个人的财富是给自己和亲人买了充足的人寿保险。 ---李嘉诚 为您提供防范、降低风险的有效办法

社会保险与商业保险比较表 商业保险 比较 社会保险 商业保险 强 制 性 自 愿 原 则 性 质 个人、企业、政府共同承担 费用负担 强 制 性 自 愿 原 则 性 质 个人、企业、政府共同承担 费用负担 个 人 承 担 养老保险、医疗保险、失业保险等 人身保险 财产保险 保障范围 商业保险 分析:通过购买社会保险，投保人把风险转移给保险人，使自己所承担的风险损失降到最少。

复习建议： 在比较中学会选择。 重点问题：投资与投资方式的选择 情境题：假设贺先生正值中年，在佛山市一家企业上班，妻子是中学教师，两人年收入11万元，生活比较宽裕。有30万元闲置资金，请结合当前我国经济状况，尝试帮他设计一套中意的投资方案，并说明理由。

参考答案一: 答：贺先生应拿20万元存在银行，拿6万元来给家人办保险，拿1万元去投股，拿3万元买国债。 分析：缺乏条理性的格式，缺乏理由。

参考答案二: 评：尽管风险大，但可能带来高收益。 答：根据贺先生的情况，以分散投资、化解分险为原则，追求高收益的同时，把风险降到最低限度。 （1）10万元用于股市，作风险投资，因为股市好赚钱； （2）10万元用于购买商业保险，以防范意外风险； （3）5万元购买国债，国债收益高于银行存款； （4）5万元用于存款，虽收益较低，但风险小，稳定性大。 评：商业保险是规避风险的投资，是对意外损失的补偿。在没有遭受意外损失的情况下不会带来直接收益。一般以3-5%为宜。 注意：投资方式还包括购买黄金、实业投资、艺术品等收藏品等。

我的参考答案 答：根据贺先生的情况，以分散投资、化解分险为原则，追求高收益的同时，把风险降到最低限度。 （1）7万元用于股市，作风险投资，股市尽管低迷，但股市可能获得的收益也大； （2）7万元购买黄金，因为当前物价上涨，购买黄金有利于保值、增值； （3） 当前物价上涨幅度大，8万元用于存款，虽收益较低，但风险小，稳定性大，以备平时急需之用。 （4）根据家庭成员身体状况及财产状况，3万元购买商业保险，以防范意外风险； （5）5万元用于购买债券或用于购买艺术品收藏。

4、既要考虑个人利益，也要考虑国家利益，不得违反国家的法律法规。(利国利民) 投资四原则 总原则：规避风险、保值增值 1、既要注意投资的回报率，也要注意风险性。 2、要注意投资的多元化。 3、要根据自己的经济实力量力而行。 4、既要考虑个人利益，也要考虑国家利益，不得违反国家的法律法规。(利国利民) 做到4忌： 1.忌违法 2.忌盲从 3.忌集中 4.忌徘徊

投资方案（参考） “把鸡蛋放在不同的篮子里” 方案一：“四三二一”方案 “四”：40%的钱存入银行，既有利息，又备日常用。 “三”：30%的钱购买国债，以期获得比银行利息更 多但风险比股票小的回报。 “二”：20%的钱用于买股票，换取高风险的回报。 “一”：10%的钱用于参加各种保险，以防范于未然 方案二：”三三制“方案 1/3储蓄存款； 1/3的资金购买国债和各种债券; 1/3的资金投资股票和保险. “把鸡蛋放在不同的篮子里”