第九章市场绩效 市场绩效是衡量市场行为和市场结构的最终标准。 市场绩效的研究是一个非常复杂的问题，其原因在于： 首先：不同的人或组织对市场绩效的认识不同； 其次：即使是大家公认的市场绩效的衡量指标也存在一些缺陷和计量方面的困难。

第一节 市场绩效的概念和内涵 一、市场绩效的概念 是指在一定市场结构下，通过一定的市场行为使某一产业在价格、成本、产量、利润、产品质量、品种及技术进步等方面达到的最终经济成果。 它实质上反映的是在特定的市场结构和市场行为条件下市场运行的效率和资源配置的效率,体现了一个市场实现经济运行目标的程度。

二、市场绩效的内涵 广义的市场绩效既包括经济绩效，也包括社会绩效等与消费者福利有关的其他方面。 狭义的市场绩效仅指经济绩效。我们产业组织理论主要研究的是狭义的市场绩效，即经济绩效。

㈠生产效率 生产效率是通过投入与产出之间的关系来定义的，其最基本的衡量指标是产出与投入之比。 其中产出一般指的是扣除原材料等中间投入的附加价值。 而投入经常是一个复合值，故必须将资本、劳动等不同投入统一地进行累计。

㈠生产效率 全要素生产效率TFP： 以全部投入的合计值为分母的生产效率。 单要素生产效率： 劳动生产率 资本生产率 单要素生产效率一般以平均值来衡量，如人均劳动生产率，而全要素生产率一般是比较增长率，是指产出增长中不能解释为投入增长的部分。

㈠生产效率 生产效率研究时通常又涉及到两个问题： 1.某一产业内企业规模结构是否合理。也就是规模效率问题。即是否充分利用规模经济。 2.产业生产能力的扩张是否与市场需求的增长相适应。 生产能力不足 生产能力过剩 上述两种情况都会造成资源配置不当和消费者福利的下降。

㈡利润率 利润率的高低与市场价格密切相关。 从长期来看，如果价格处于趋向包含正常利润在内的最低费用水平，则资源配置是有效率的。

㈢销售费用 企业之间过度的非价格竞争会导致销售费用特别是广告费用的大幅上涨，从全社会来看，这是一种资源浪费。

㈣产品绩效 产品绩效包括产品的质量、产品的设计特征、产品多样性和差异性、产品变化的频率等。 产品质量的提高意味着消费者福利的增加，但如果性价比下降则会导致消费者福利受到损害。 产品品种的增加一方面有利于消费者福利的增加，过分强调产品差别化及产品变化过于频繁会导致社会资源的浪费。

㈤技术进步 技术进步是衡量市场绩效的动态指标。 技术进步是指相对于技术进步的可能性和技术进步的经济性而言，产业内产品和工艺技术进步的程度。 从长期来看，生产效率或资源配置效率的提高主要取决于技术进步 。

㈤技术进步 技术进步对资源配置效率的影响主要表现在两个方面： 首先，技术进步可以产生新的、效率更高的机器设备或更先进的生产工艺从而降低生产成本和价格，给消费者带来福利。 其次，技术进步和创新能够创造新的产品或提高原有产品的质量，这也将增加消费者的福利。

㈤技术进步 技术进步是有成本的，需要耗费一定的资源，其效果在事先是难以预料的。 因而技术进步的最终绩效取决于技术进步给人类带来的利益和成本或危害之间的差额。 技术进步对市场绩效进而对生产效率的影响，不仅取决于新技术产生的速度，而且取决于技术传播速度及技术的商业化应用程度。

第二节市场绩效的衡量 通常将消费者剩余最大化和资源配置最优化的完全竞争市场作为标准，采用一系列方法来判断市场的经济绩效。

一、收益率 1.收益率的含义：单位投资所获得的利润。 2.收益率的计算： 经济利润： 资本成本是资本的租金率乘以资本价值。 　　　　　　　　　　　　

二、价格－成本加成 勒纳指数 经济学家阿巴·P·勒纳（Abba Lerner ）1903年出生于俄国的比萨拉比亚，曾就读于伦敦经济学院。1934年阿巴• 勒纳提出了计算垄断势力的方法，即价格减去边际成本再除以价格的加价率，这种方法后来被称为勒纳的“垄断势力度”。

勒纳指数度量的是价格与边际成本的偏离率。其计算公式为： 　L＝（P－MC）/P＝1╱ε 勒纳指数在0~1变动。在完全竞争条件下，P=MC，所以L=0;在垄断情况下，L会大一些，但不会超过1。

三、托宾q值 詹姆斯·托宾（James Tobin,1918 - 2002），美国经济学家，1981年诺贝尔经济学奖获得者。托宾的贡献涵盖经济研究的多个领域，在诸如经济学方法（econometric methods）、风险理论（risk theory）等内容迥异的方面均卓有建树，尤其在对家庭和企业行为（household and firm behaviour）以及在宏观经济学纯理论和经济政策的应用分析方面独辟蹊径。

三、托宾q值 托宾q值是指一家企业资产的市场价值（通过已经公开发行并售出的股票和债券的价格来衡量）与这家企业资产的重置成本的比率，是衡量市场绩效的一个指标。 式中：q表示托宾指数；R1表示股票市值；　 R2表示债券市值；Q表示企业资产重置成本。

三、托宾q值 当q＞1时，说明企业以股票和债券计量的市场价值大于以当前市场价格评估的资产重置成本，意味着企业在市场中能获得垄断利润。q值越大，企业能获得的垄断利润越大，社会福利损失越大，市场经济绩效越低。

四、衡量市场绩效的现代方法 大部分现代实证方法将注意力集中在衡量市场绩效或市场力量上。 1.静态方法（三种） 第一种方法：使用成本数据估算边际成本。 总成本的数据---估计总成本与总产出的关系---计算边际成本和价格成本加成。

1.静态方法（三种） 第二种方法：使用产业模型估计价格—成本加成。 估计需求曲线和边际成本曲线，通过观察均衡价格和产量的变化关系来推算价格—成本加成。 如需求增加时，价格不变，市场是竞争性的； 如需求增加，价格上涨，则存在市场势力。

（一）静态方法（三种） 第三种是一些间接的方法。 通过观察价格变化和要素成本变化之间的关系来检验一个产业是否具有竞争性。认为在一个边际成本不变的行业，当边际成本上涨时，价格也上涨同等数额，则市场是竞争性的。 如萨姆纳考察了国家之间税收差异对香烟价格的影响。他认为如果国家之间香烟价格的差额与税收差额的数量是一致的，则市场是竞争性的。

（二）多时期的研究 使用两种方法来估计市场力量: 串谋行为模型 有调整成本的行为模型。

串谋行为模型： 1.串谋导致价格上涨，但其价格低于垄断价格，原因是没有实现完全串谋。 2.市场结构影响很大，如果很分散，则发现欺诈的可能性很小，平均价格就较低。 3.在超级博弈模型中，由于需求和成本波动所造成的价格变动，导致欺诈行为难以被发现，为了防止欺诈，所有成员同意如果市场价格跌至触发价格，每一企业都将产量扩大到成立前的水平，从而使价格下降，削价企业受到惩罚。

有调整成本的行为模型。 企业在上一时期的活动会影响到以后时期的成本和利润。如培训员工，储存投入等。 因此，在动态的环境中，勒纳指数容易产生误导。

第三节市场绩效的进一步考察 一、资源配置的静态效率 二、技术进步所带来的动态效率 三、社会公平 企业内部效率 资源在同一市场上各个企业之间进行配置的效率。 二、技术进步所带来的动态效率 三、社会公平 竞争性的产业通常比垄断产业更能提供公平的机会，并带来相对公平的收入和财富分配。

第三节市场效率的进一步考察 四、充分就业 五、保护绩效 六、市场绩效的其他方面 既是经济绩效指标，也是社会绩效指标。 如个人选择的自由，安全感及社会和文化的多样性等。

第四节市场结构与市场绩效 将市场结构与市场绩效联系起来，从实证的角度研究两者之间的相互关系是哈佛学派的主要研究领域。 一般认为某一产业的高利润率和高价格－成本加成存在垄断势力，生产效率较低，消费者支付了较高的价格。

第四节市场结构与市场绩效 同样，哈佛学派认为竞争性的市场结构将导致成本和价格的下降及产出的增加，从而产生较好的资源配置效率和社会福利－－好的市场绩效； 而垄断或寡占的市场结构则导致相反的市场绩效。

第四节市场结构与市场绩效 在传统的哈佛学派的SCP分析框架中，市场结构是基本决定因素,不同的市场结构会产生不同的市场绩效。但自20世纪60年代以来,SCP分析范式成为理 论界和经济界讨论与批评的热点,这些批评主要来自芝加哥大学的经济学家们。 哈佛学派的“集中度—利润率”假说是芝加哥学派批判的焦点。

第四节市场结构与市场绩效 芝加哥学派认为行业集中度的提高是市场需求和技术水平进步的结果，大企业的高利润率是生产效率提高的结果，而不是资源分配无效率的结果。 即使市场是垄断的或是高集中寡占的,只要市场绩效是良好的,政府管制就没有必要。 在市场结构、市场行为与市场绩效的相互关系中,市场绩效起决定性的作用,不同的企业效率 形成不同的市场结构。

第四节市场结构与市场绩效 熊彼特等认为，集中的市场结构对规模经济和提高市场绩效是必要的。 只有大企业才更有能力和激励进行大量的研发活动。