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金融商品介紹
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短期商品 國庫券Treasury Bills 甲種國庫券 乙種國庫券(貼現債券) 無票面利率、到期依票面面額清償
13週(91天)、26週、39週及52週 分成競標、非競標兩種方式出售 商業本票Commercial Paper CP1第一種商業本票(180天以內) CP2第二種商業本票(一年以內)
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短期商品 承兌匯票 銀行承兌匯票(Banker’s Acceptance, BA)
商業承兌匯票(Trade Acceptance , TA) 銀行可轉讓定期存單 Negotiable Certificates of Deposits 以10萬元為單位倍數發行以一個月為期限 短期票券循環信用融資工具 Note Issuance Facility NIF 企業可在銀行承諾期間任何時點發行CP或BA 共同基金
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中長期商品 債券票載事項 發行者 發行日 到期日 到期年限 面額 票面利率 還本方式(一次、分次)
付息方式(一年、半年一次、半年複利但一年一付) 到期年限(term to maturity) 其他條件(轉換條件、贖回條件、賣回條件等) 政府債券、金融債券、公司債
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初級市場的公債標售 價格標 最高價得標 每張債券的利率各不相同 荷蘭標 每張債券的利率相同 利率標 先不定票面利率 投標票面利率最低者得標
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債券種類 有擔保債券 guaranteed bond 由金融機構擔任保證人的債券 無擔保債券 抵押債券 mortgage bonds
以公司資產 不動產、土地做為抵押品 可贖回債券 callable bonds(利率下跌) 發行公司可以在保護期間過後，依據發行時約定價格提前贖回債券，通常約定價格會高於面值，高於面值的部分稱為 贖回貼水 call premium 可賣回債券putable bonds(利率上升) 債券持有人可以在持有債券一段期間之後，有權要求依發行時約定價格將債券賣回給原發行公司
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債券種類 可轉換債券convertible bond 允許債券持有人在發行一段時間後，依據約定價格將公司債交換公司股票(通常票面利率訂為0)
可交換公司債 exchangable bonds 允許債券持有人在發行一段時間後，依據約定價格將公司債交換成其他公司股票(例如子公司股票)
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