经济严冬下的产扩能 及企业发展动态 中国氯碱网 张培超 2009-2-27 南京 Q:\WVA2007\Graphs\SDGraphs\WLDGraph 中国氯碱网 张培超 2009-2-27 南京

2008年是不寻常的一年，特别是9月份以来，随着美国次贷危机引起的全球金融危机逐步蔓延并影响到实体经济，国际国内市场发生了重大变化，中国氯碱行业主要产品的市场也出现了近年来少有的大幅价格波动，生产企业开工率降低、生产经营遭遇严冬。 在近年来少有的经济严冬下，氯碱行业的扩能仍在继续，但出现新的特点。 中国.南京

中国.南京 1、产能持续增大 增速明显放缓 08年底PVC产能1581万吨，世界第一大生产国；08年PVC产量882万吨，同比减少9.3%。 1、产能持续增大 增速明显放缓 2005年扩产增速高峰 1581 1448 365 1158 434 972 664 523 2001年 2002年 2003年 2004年 2005年 2006年 2007年 08年底PVC产能1581万吨，世界第一大生产国；08年PVC产量882万吨，同比减少9.3%。 2008年 中国.南京

2008年底中国烧碱产能2472万吨，相比2007年底增加291万吨 中国.南京

中国.南京 2、产量增速骤降 年份 烧碱 PVC 2001年 5.6 14.1 2002年 16.0 18.9 2003年 9.2 20.5 产能年均增长% 产量年均增长% 年份 烧碱 PVC 2001年 5.6 14.1 2002年 16.0 18.9 2003年 9.2 20.5 2004年 11.2 27.0 2005年 23.6 46.3 2006年 23.0 19.1 2007年 25.0 2008年 13.3 年份 烧碱 PVC 2001年 12.6 20.1 2002年 12.4 17.8 2003年 14.2 18.6 2004年 12.8 25.6 2005年 17.0 32.2 2006年 21.9 23.9 2007年 16.3 18.0 2008年 5.3 -9.3 中国.南京

中国.南京 3、区域性特征明显 省份 产能 比重 1 山东 107 16.1 2 江苏 81 12.2 3 天津 77 11.6 4 河北 04年PVC产能前十省区 08年PVC产能前十省区 省份 产能 比重 1 山东 107 16.1 2 江苏 81 12.2 3 天津 77 11.6 4 河北 51 7.7 5 四川 50 7.5 6 上海 42 6.3 7 新疆 30 4.5 8 河南 27 4.1 9 山西 4.0 10 内蒙 25 3.7 省份 产能 比重 1 山东 218 13.8 2 天津 141 8.9 3 内蒙 129 8.2 4 河南 123 7.8 5 新疆 118 7.5 6 江苏 111 7.0 7 四川 102 6.5 8 河北 90 5.7 9 山西 86.5 5.5 10 浙江 72 4.6 华东、华北地区仍为主要生产区域，华中、西北地区话语权逐渐增强 中国.南京

08年烧碱产能前十省区 08年离子膜烧碱产能前十省区 省份 产能 比重 1 山东 577.5 23.4 2 江苏 325 13.1 3 河南 174 7.0 4 浙江 126.5 5.1 5 内蒙 6 天津 119 4.8 7 四川 107.5 4.3 8 山西 94.5 3.8 9 新疆 94 10 河北 91 3.7 省份 离子膜产能 1 山东 410.5 2 江苏 232 3 河南 124 4 浙江 94 5 内蒙 88 6 天津 81 7 四川 53 8 山西 47.5 9 新疆 10 河北 62.5 华东、华北地区仍为主要生产区域，华中、西北地区话语权逐渐增强 中国.南京

中国.南京 2008年PVC产能前十企业 2008年烧碱产能前十企业 排名 企业 产能 1 天津大沽 80 2 新疆天业 72 3 齐鲁石化 60 4 宜宾天原 50 5 上海氯碱 48 6 新疆中泰 46 7 山西榆社化工 42 8 台塑宁波 40 9 内蒙古亿利化学 10 昊华宇航 排名 企业 产能 1 上海氯碱 81 2 新疆天业 60 3 天津大沽 56 4 山东博汇 52 5 浙江巨化 51 6 新浦化学 45 7 齐鲁石化 8 宜宾天原 9 山东滨化 42 10 内蒙古亿利化学 40 中国.南京

2008年中国PVC产能分布 中国.南京

2008年中国烧碱产能分布 中国.南京

4、工艺路线趋势 新扩建项目多为电石法项目，电石法工艺比例逐渐提升 中国.南京

中国.南京 近三年烧碱产能供给结构变化 69% 31% 63% 37% 离子膜 隔 膜 55% 1695 777 45% 1374 807 995.5 814.5 2006 2007 2008 离子膜 隔 膜 中国.南京

中国.南京 5、产业集中度有所上升 PVC产业集中度 烧碱产业集中度 生产企业平均产能15万吨，20万吨以上规模比重61% 10万吨以下 10万吨以下 50万吨及以上 15% 12% 40万吨以上 12% 40-50万吨 32% 10% 10-20万吨 30-40万吨 27% 11% 20-40万吨 10-20万吨 29% 20-30万吨 29% 23% 生产企业平均产能15万吨，20万吨以上规模比重61% 产能10-30万吨较为集中，10万吨以上规模比重85% 中国.南京

6、PVC 扩产 未来三年计划投产的项目仍然较多，但由于各种因素的影响，部分计划投产的项目也有很大推迟延期的可能 中国.南京

2009-2011PVC扩产地域 中国.南京

中国.南京 区域 分布 规模 效应 一体化 发展 新扩建项目重心逐渐转移到中西部地区 规划项目规模明显提升，百万吨以上项目屡见不鲜 PVC扩产 项目特点 一体化 发展 充分利用资源优势，一体化项目增多 中国.南京

中国.南京 部分PVC新扩建项目进展状况 企业 计划扩产 项目进展情况 陕西北元 50 土建完成，年底建成 重庆东方希望和乌江实业 36 项目延迟 新疆中泰 40 正在土建，推迟到2010年 滨州海洋化工 25 已具备开车条件，等待市场回暖开车 乌海君正 20 基建开始，力争年内投产 乌海化工 15 设备安装完毕正在调试，6月份投产 云南南磷 13 去年10月开始建设，预计09年无法投产 湖南株洲化工 10 4月份投产试车 青海盐湖集团 7月底投产出料 中国.南京

虽然扩产意向仍较为强烈，但因经济、资金等因素影响，部分项目有搁置的可能 7、烧碱扩产 虽然扩产意向仍较为强烈，但因经济、资金等因素影响，部分项目有搁置的可能 中国.南京

2009-2011烧碱扩产地域 中国.南京

中国.南京 分布 未来3年有超过20个省份有扩产项目规划 区域广 工艺路线 新扩建项目全部为离子膜项目 跨行业发展 烧碱扩产 项目特点 工艺路线 新扩建项目全部为离子膜项目 跨行业发展 相关上下游行业进军烧碱行业 中国.南京

中国.南京 部分烧碱新扩建项目进展状况 企业 计划扩产 项目进展情况 陕西北元 50 土建完成，年底建成 重庆东方希望和乌江实业 30 项目延迟 新疆中泰 正在土建，推迟到2010年 华泰化工 25 一期25万吨竣工二期今年开建 东港电化 20 正在建设，年底实现对接。 乌海君正 基建开始，力争年内投产 中国蓝星集团（天津） 处于工程设计阶段，计划2010年投产 金川集团 计划今年下半年投产 四川乐山福华化工 下半年竣工，即将主设备安装 乌海化工 15 设备安装完毕正在调试，6月份投产 重庆映天辉 4月之后投产，目前正在进行设备安装 江苏大和氯 10 主设备安装，6月份投产建成 淄博永大化工 湖南株洲化工 4月份投产试车 云南南磷 去年10月建设的，预计09年无法投产 中国.南京

中国.南京 金融危机影响下的中国氯碱行业，面临着供远大于求的市场格局、下游消费持续不振、全球性的经济衰退等诸多因素。 行业企业在经济严冬中采取了众多不同的御寒策略。 中国.南京

中国.南京 企业应付危机对策 收缩战线 扩大规模 寻求合作 调整结构 适当收缩，保持优势 扩张能力，形成规模效应 寻求并购重组、与上下游合作 开发新的有竞争力的产品 中国.南京

中国.南京 1、企业兼并重组步伐加快 昊 华 西 南 四 平 昊 华 昊 华 宇 航 河 北 盛 华 德 州 石 化 沈 阳 化 工 江 苏 星 火 有 机 硅 沙 隆 达 集 团 江 苏 安 邦 沧 州 大 化 中国.南京

内 蒙 三 联 江 山 农 药 中国.南京

无锡格林艾普 安徽氯碱 南风化工 淮北矿业 江苏省盐业集团 中国盐业 总公司 株洲化工 内蒙吉兰泰 中国.南京

平煤集团 平煤神马能源化工集团 神马集团 国电电力 宁夏英力特 烟台万华 东港电化 金牛能源 沧州化工 中国.南京

中国.南京 2、跨行业发展迅速（向上下游延伸） 内蒙新大洲 电石→ PVC 山东信发 氧化铝→烧碱 广西锦盛 氧化铝→烧碱 山东信发 氧化铝→烧碱 广西锦盛 氧化铝→烧碱 山东华泰 造纸→烧碱 青海盐湖 盐→烧碱→PVC 产业链延长减轻销售 压力，规避风险，提高 经济效益 中国.南京

3、企业发展战略更加多元化 资源能源优势 新疆天业、平煤神马集团 丰富工艺路线 天津大沽 多元化产品结构 河北冀衡、乐山永祥 中国.南京

中国.南京 资源能源优势 1、建设煤炭-电力-电石-PVC、盐-烧碱一体化公司 2、综合利用，结合上下游发展循环经济。 3、兴建化工园区，进行配套建设。 中国.南京

丰富工艺路线 乙 烯 法 电 石 法 V C M 法 E D C 法 工艺路线丰富，当不同原材料成本发生变化时抗风险能力增强 中国.南京

中国.南京 耗氯、耗碱产品开发 传统耗氯产品：PVC、甲烷氯化物、环氧氯丙烷、氯化石蜡、氯乙酸、环氧丙烷、三氯乙烯等 开发耗氯产品：三氯氢硅、TDI、MDI、PC、有机硅、高效消毒剂 开发耗碱产品：季戊四醇、氯代异氰尿酸 中国.南京

2008年液氯下游产品比重 1、光气系列产品、氯乙酸、氯代异氰尿酸耗氯比例均有所增加 2、HCL比重略有下降 中国.南京

氯 中国.南京 氯及氯产品的主要用途 PVC 建材 氯苯系列 农药医药 制冷剂 化妆品 肥皂洗涤剂 农药 次氯酸钠 氯化苄 漂粉精 氯乙酸 光气 ECH 氯化橡胶 氯化高聚物 洗涤剂 消毒剂 医药化妆品 草甘磷 汽车零件 油墨 建材家具 橡胶弹性体 涂料 TDI MDI 聚氨酯 甘氨酸 CMC 食品 环氧树脂 合成甘油 防冻液 电缆护套 医药 涂料香料 电子电气元件 氯甲烷 有机硅 电线电缆 薄膜 三氯氢硅 多晶硅 光伏能源 甲烷氯化物 氯代系列 PCL3 PO 聚醚 涂料粘结剂 中国.南京

中国.南京 合理的产品结构能有效降低单一产品的经营风险； 选择产品需要进行科学的调研，并且结合自身的特点和优势进行分析，慎重决策。 选择产品注意的几个问题： 1、关注该产品最终消费端的市场潜力，放眼长远； 2、原料来源，下游消费市场的选择； 3、工艺技术的来源； 4、符合循环经济理念； 5、合作、多赢 中国.南京

谢 谢！ 中国.南京